La familia Rothschild planea comprar las acciones del banco de inversión franco-británico Rothschild & Co que aún no posee en un movimiento que sacaría a la compañía del mercado de valores.
Concordia, el holding familiar que posee el 38,9 por ciento de las acciones y el 47,5 por ciento de los derechos de voto, dijo el lunes que estaba en conversaciones con bancos e inversores para financiar una oferta por el grupo que cotiza en París.
Rothschild & Co tiene tres divisiones: asesoría global, gestión de patrimonio y activos, y banca comercial. Concordia dijo que ninguno de estos negocios necesitaba acceso a capital de los mercados de valores públicos y, dada su naturaleza a largo plazo, tenía más sentido que el grupo fuera privado.
Dijo en un comunicado: “Cada uno de los negocios se evalúa mejor sobre la base de su desempeño a largo plazo en lugar de las ganancias a corto plazo. Esto hace que la propiedad privada del grupo sea más apropiada que una cotización pública”.
Los orígenes de Rothschild se remontan a más de 200 años, pero las raíces de la estructura actual de Rothschild & Co se remontan a una fusión de 2012 entre el entonces banco francés separado y el banco comercial del Reino Unido NM Rothschild & Sons. El acuerdo unificó su estructura corporativa bajo el grupo matriz francés y puso fin a décadas de rivalidad entre canales.
Hace cuatro años hubo un cambio de guardia en el grupo, cuando David de Rothschild se hizo a un lado como presidente de Rothschild y pasó las riendas a su hijo Alexandre, quien se convirtió en la séptima generación de la familia al frente del banco.
Concordia planea ofrecer 48 euros por acción, una prima del 19 por ciento sobre el precio de cierre del viernes. Los accionistas de Rothschild & Co también recibirían un dividendo de 1,4 euros por acción y, si Concordia presenta su oferta, una distribución excepcional de 8 euros por acción.
El concierto ampliado de la familia Rothschild, que incluye a Concordia, posee el 54,5 por ciento del capital social y dos tercios de los derechos de voto de Rothschild & Co.
Las acciones de la empresa subieron un 16 por ciento a 46,85 euros en las primeras operaciones del lunes en París.
Rothchild & Co ha trabajado en algunos de los acuerdos más importantes en Europa durante el año pasado, incluida la salida a bolsa de Porsche por parte de Volkswagen, la adquisición de Partner Re por parte de Covea por 9.000 millones de dólares, la nacionalización del grupo energético alemán Uniper y la combinación de los operadores de satélites Eutelsat y OneWeb.
Al final del tercer trimestre, tenía 98.600 millones de euros de activos en sus negocios de gestión de activos y patrimonio.
En un comunicado, Rothschild & Co dijo que había “tomado nota de la transacción propuesta” y había designado a Finexsi, una firma de asesoría financiera con sede en París, como experto independiente para emitir una opinión imparcial.
Rothchild & Co es independiente de Edmond de Rothschild, el grupo de gestión de activos y banca privada con sede en Ginebra.
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