Claude Cowork de Anthropic: Temor a la Reemplazo de Software
El ajuste brusco se concentró en acciones de software, servicios de datos y outsourcing de TI, y siguió al lanzamiento de Claude Cowork de Anthropic, un conjunto de plugins de código abierto que permiten a los agentes de IA completar tareas de forma autónoma de principio a fin. En demostraciones, el sistema realizó investigaciones legales y preparó documentos de manera independiente, utilizando insumos sin necesidad de flujos de trabajo de software tradicionales.
Este momento cambió la forma en que los mercados ven la IA. En lugar de considerarla principalmente como una herramienta de productividad añadida a software existente, los inversionistas comenzaron a tratarla como un posible reemplazo para categorías enteras de software y servicios. La rapidez y magnitud de la venta reflejaron cómo se incorporó rápidamente ese cambio en la percepción.
Impacto de Anthropic: Salesforce, Adobe y ServiceNow bajo presión
La primera presión se mostró en empresas de SaaS basadas en asientos. Las acciones de Salesforce, ServiceNow y Adobe cayeron entre un 6% y un 8%, ya que los inversionistas cuestionaron cómo pueden sostenerse los modelos de precios por usuario si los agentes de IA permiten que una sola persona realice el trabajo de muchos.
Firmas de Outsourcing de TI enfrentan presión a medida que la IA automatiza trabajos rutinarios
Las firmas de servicios y outsourcing de TI también fueron golpeadas fuertemente. Compañías indias como Infosys y TCS, que dependen de la facturación por horas por trabajos manuales y programación de nivel inicial, vieron caídas abruptas, ya que esas tareas son precisamente las que los plugins autónomos de Claude Cowork pueden automatizar.
Acciones de servicios legales y de datos caen por preocupaciones sobre IA autónoma
Los proveedores de servicios legales y de datos con altos márgenes experimentaron caídas aún más profundas. Acciones como Thomson Reuters y LegalZoom se desplomaron entre un 15% y un 20%, ya que los mercados presionaron el riesgo de que los agentes de IA puedan manejar investigaciones legales, redacción y triaje.
Por qué los conjuntos de datos propietarios siguen teniendo valor a largo plazo
Al mismo tiempo, los inversionistas continuaron reconociendo que gran parte del valor en estos negocios proviene de conjuntos de datos propietarios, licenciados y continuamente actualizados, que son difíciles de replicar para los modelos de lenguaje de gran escala.
Cambio de modelos de suscripción de software a modelos de precios basados en resultados
La venta no sugiere que el software en sí esté desapareciendo, pero destacó cómo los modelos de negocio pueden estar cambiando. El enfoque tradicional de suscripción por asiento se ve cada vez más vulnerable a medida que los agentes de IA asumen más trabajo directamente. Empresas emergentes como Palantir y Harvey ya están experimentando con la facturación basada en resultados, cobrando por tareas completadas en lugar de accesos a herramientas.
Para los usuarios, esto podría significar que el software se vuelve menos visible. En lugar de iniciar sesión en múltiples plataformas, las personas podrían simplemente describir un objetivo mientras un agente de IA navega por sistemas, herramientas y datos para entregar el resultado.
Nvidia se convierte en un beneficiario clave de cargas de trabajo de IA
Mientras algunas áreas de software luchaban, otras emergieron como posibles ganadoras. Empresas de semiconductores como Nvidia ganaron atención, ya que los agentes autónomos requieren mucha más potencia de computación que la generación de texto básico. Las cargas de trabajo que implican razonamiento aumentan la demanda de aceleradores de alto rendimiento, y la plataforma Rubin de Nvidia fue construida con estas tareas en mente.
Los desarrolladores de modelos como Anthropic y OpenAI también están en una posición fuerte. Cuando un solo agente puede reemplazar múltiples herramientas de software al completar tareas de extremo a extremo, el valor se concentra a nivel de modelo. La fijación de precios se desplaza desde el acceso a software hacia resultados exitosos, otorgando a los creadores de modelos un mayor poder.
Proveedores de la nube Amazon y Google se benefician de agentes de IA siempre activos
Los proveedores de la nube, incluidos Amazon y Google, también tienen mucho que ganar. Los agentes autónomos operan de manera continua, lo que genera una mayor demanda de computación, almacenamiento y energía. En este entorno, las empresas que controlan centros de datos, acceso a energía e infraestructura comienzan a parecerse a caseros de una economía de agentes siempre activos.
IA del mundo físico atrae a los inversionistas tras la corrección de valuaciones de software
Algunos inversores también están mirando más allá del software puro. La corrección en las valuaciones ha renovado el interés en la IA del mundo físico, donde la inteligencia debe ir acompañada de máquinas que operan en el mundo real. Las acciones de Tesla se han desmarcado cada vez más de los nombres tradicionales de software, ya que se ve más como una opción en robótica y movilidad autónoma a través de proyectos como Optimus y Cybercab.
Preguntas Frecuentes
¿Quién se beneficia de los agentes de IA?
Los fabricantes de chips como Nvidia y los proveedores de la nube como Amazon y Google son los que más ganan.
¿Qué es Claude Cowork?
Es un conjunto de plugins de código abierto que permiten a los agentes de IA manejar de manera autónoma tareas complejas a partir de insumos primarios.
About the Author
