Küresel düzenleyiciler Visa ve Mastercard üzerindeki üye işyeri ücretleri üzerindeki incelemelerini artırırken, Hindistan farklı bir yol seçti: uluslararası kart ağlarını giderek daha fazla kenara iten rakip ödeme ağları oluşturmak.
Strateji, şu anda aylık 13 milyardan fazla gerçek zamanlı işlemi veya dünyanın en kalabalık ülkesindeki tüm işlemlerin yaklaşık %71’ini gerçekleştiren, dokuz yıllık bir sistem olan ve UPI olarak bilinen Hindistan’ın Birleşik Ödeme Arayüzü üzerine inşa ediliyor.
Tüketicilerin ve satıcıların banka hesaplarını doğrudan QR kodları ve cep telefonları aracılığıyla birbirine bağlayarak geleneksel kart ağlarını atlamasına olanak tanıyan bu ödeme sistemi, Bernstein tarafından yapılan bir analize göre, beş yıl önceki ihmal edilebilir seviyelere göre artık Hindistan’daki tüketici harcamalarının %36’sını temsil ediyor.
Hindistan artık UPI’nin başarısından yararlanarak kredi kartı pazarını kendi geliştirdiği kart ağı RuPay aracılığıyla yeniden şekillendiriyor. RuPay çok önemli bir avantaja sahiptir: UPI aracılığıyla kredi kartı işlemlerini gerçekleştirmesine izin verilen tek ödeme sistemidir. Yalnızca 2022’de tanınan bu ayrıcalığın dönüştürücü olduğu kanıtlanıyor.
2025 mali yılının ilk yedi ayında RuPay, UPI kredi kartı işlemlerinde 638 milyar rupi (7,43 milyar dolar) işlem gerçekleştirdi; bu rakam önceki mali yılın toplamının neredeyse iki katı. Bernstein’a göre, bu işlemler artık Hindistan’daki tüm kredi kartı hacminin %28’ini temsil ediyor; bu oran geçen yıl %10’du.
Hintli yetkililer, RuPay kredi kartlarının benimsenmesini daha da yaygınlaştırmak için agresif bir şekilde parçaları bir araya getiriyor; bu, birçok bankanın ara bağlantı ücretlerini kaybetme konusundaki endişelerini dile getirerek başlangıçta direndiği bir şey.
Strateji, ücretlerin dikkatli bir şekilde ayarlanmasını içerir. UPI’deki RuPay kredi kartlarından yalnızca 2.000 rupinin (23,3 $) üzerindeki işlemlerde satıcı ücreti alınır. Bu yapı, geçmişte ücretler nedeniyle kredi kartlarını kabul etmeye direnen küçük işletmeler için özellikle çekicidir. Ortalama UPI kredi işlemi şu anda 1.000 rupinin altında gerçekleşiyor.
Dahası, Hindistan merkez bankası geçen yıl kredi veren kurumlara, tüketicilerin kredi kartı alırken veya yenilerken kart ağlarını seçmelerine izin vermelerini emrederek, küresel ağlarla özel anlaşmaları yasakladı. Ağustos ayında, hem UPI’yi hem de RuPay’i denetleyen Hindistan Ulusal Ödemeler Kurumu, bankalara RuPay kart sahiplerinin diğer ağlarla aynı ödülleri almalarını sağlama yönünde talimat verdi.
Bu çaba işe yarıyor: Parlamentodaki bir milletvekilinin yakın zamanda yaptığı açıklamaya göre, RuPay, Haziran 2024’te Hindistan’da verilen tüm yeni kredi kartlarının yarısını oluşturuyordu.
Pranav Gundlapalle liderliğindeki bir Bernstein raporu Cuma günü şöyle yazdı: “UPI bağlantısının RuPay kartlarına özel kaldığını varsayarsak, RuPay muhtemelen kredi kartları için baskın ağ olarak ortaya çıkacak.”
Firma, “QR kod bazlı ödemeler, kredi bazlı ödemelerde de baskın hale geldiğinde, bankaların kredi hesapları, kartları atlayarak doğrudan UPI ağına bağlanabilir” diye yazdı.
Dijital ödemeler giderek stratejik varlıklar haline gelirken, Hindistan’ın adımı, Batılı ödeme ağlarına bağımlılığı azaltmak isteyen diğer ülkeler için bir şablon sunmak oluyor.
