Sanalın arkasındaki yatırımcılar hack.zirve()Dünyanın en büyük blockchain programcı etkinliği, 200 milyon dolarlık bir kripto tohum fonu başlattı. VC’yi kesmek şemsiye, fon ortağı Alex Pack bir röportajda TechCrunch’a söyledi.
Eskiden solo GP olan Ed Roman, daha önce küresel kripto fonunun kurucu ortağı olan Pack ile ortaklık kurmadan önce Hack VC aracılığıyla 10 yılı aşkın bir süredir erken aşama teknoloji ve kripto şirketlerine yatırım yaptı. Yusufçuk Başkenti ve Bain Capital Ventures’ın dijital varlıklara girmesine öncülük etti. Pack ve Roman, DeFi platformları Compound Finance ve Terra dahil olmak üzere bu fonu başlatmadan önce birkaç erken aşama kripto şirketine yatırım yaptı, dedi Pack.
Hack VC, geçen sonbaharda bağış toplama sürecini tamamladı ve o zamandan beri oldukça aktif – Pack’e göre, fon bugüne kadar on milyonlarca dolar değerinde “en az” 15 yatırım yaptı. Son yatırımları, kripto içindeki çeşitli alanları kapsıyor – NFT emoji başlangıcından yatDeFi kredi platformuna saka kuşu finansmetaverse oyun şirketine SynCity.
Hack’in tezi, Pack’in tüm internet için bir dijital haklar sistemi için “iskele” olarak tanımladığı şeye, özellikle gelişmekte olan pazarlara vurgu yaparak yatırım yapma etrafında odaklanıyor.
“Dijital-yerel mülkiyet hakları sisteminin en kolay kullanım durumu, Bitcoin gibi dijital-yerel bir değer deposudur, ancak dürüst olmak gerekirse, bu benim için çok ilginç değil, dijital bir altın ya da her neyse inşa etmek gibi. Bence yeri var ama benim için dünyanın her yerinden herkesin açık finansal sisteme katılmasına izin veren bu mülkiyet hakları sistemini inşa etmek gerçekten büyük” dedi.
VC ortağı Alex Pack’i hackleyin. Resim Kredisi: Hack VC’nin izniyle
Hack VC ekibi, yaklaşık yarısı, Pack’in girişim şirketinin rekabet avantajının bir kaynağı olarak gördüğü, şirket içi özel Crypto Lab’de çalışan yaklaşık 10 kişiden oluşuyor. Pack, kripto ağlarının kullanıcılara ait olduğunu, bu nedenle kripto şirketlerindeki yatırımcıların yeni protokollerin erken kullanıcıları olmasının önemli olduğunu söyledi.
“En son teknolojide kalmalıyız. Sermayeden fazlası olmalıyız. Rastgele bir ticaretten daha fazlası [traditional] VC, aslında bu protokolleri kullanmamız gerekiyor,” dedi Pack.
Niceliksel riskten korunma fonu Jane Street’te eski bir kıdemli tüccar tarafından yönetilen Hack VC’nin Crypto Lab, bu amaçla mühendisler ve nicel araştırmacılar istihdam ediyor. Pack, ekibinin ağları güvence altına almak için stake etme işine girdiğini ve piyasa yapımı, yönetişim desteği ve çeşitli protokollerde likidite sağlama yoluyla DeFi ekosistemindeki “en aktif katılımcılardan biri” olduğunu söyledi.
Laboratuar ayrıca zincir üstü verilerin analizi yoluyla Hack kaynak anlaşmalarına yardımcı oldu, diye ekledi.
Hack VC, Sequoia Capital, Fidelity ve a16z’den Marc Andreessen ve Chris Dixon’ın yanı sıra diğer kurumsal yatırımcıların da aralarında bulunduğu LP’lerden tohum fonu için sermaye topladı. Bu LP’lerden birkaçı, geçen hafta tokenlere yatırım yapmak için yaklaşık 500 milyon dolarlık bir fon toplayan Sequoia da dahil olmak üzere aktif kripto yatırımcılarıdır. Sequoia ve a16z gibi firmalar, aynı sektörde kendi fonlarını yönetirken diğer kripto fonlarına yatırım yapmak, bu firmalar teorik olarak aynı tür anlaşmalar için rekabet etseler de, kripto dünyasında nispeten yaygın bir fenomendir.
Pack, bu örtüşmenin, kripto girişimlerine yatırım yapmanın “rekabetçiliğin tam tersi” olduğu ilk günlerin kalıntısı olduğunu söyledi.
“Eskiden, hepimiz birbirimizin fonlarını destekledik… Şimdi, biraz daha rekabetçi hale geliyor. Eskiden birbirimize anlaşmalar göndermemiz gerekiyordu, aksi takdirde şirketlerimiz iflas ederdi. Ama şimdi hala arkadaşız,” dedi Pack.
Bugün, Hack VC’nin, kısmen Pack’in Multicoin, Polychain, Paradigm, Standard ve Parafi dahil olmak üzere bir düzineden fazla kripto fonuna tohum finansmanı sağlamaya dahil olması nedeniyle, alandaki diğer girişim firmalarıyla “harika ortak yatırımcı ilişkileri” olduğunu söyledi.
Yine de, Hack VC’nin derin teknoloji, sinirli, erken aşama kripto şirketlerini desteklemede ekosisteme benzersiz bir değer getirdiğine inanıyor. Bununla birlikte, Hack VC, diğer alanlardaki bazı LP’leriyle ortak yatırımları düşünüyor – yakın zamanda, Kan’ın derin oyun bilgisinden yararlanarak Twitch’in kurucusu Justin Kan ile birlikte bir metaverse girişimine yatırım yaptığını ekledi.
Pack, diğer kripto girişim yatırımcılarından kazanılan Hack VC desteğini, hack.summit aracılığıyla oluşturulan benzersiz geliştiriciler topluluğuna bağlıyor.
“Kriptodaki en büyük blockchain programlama topluluklarından birini oluşturmak için yıllarımızı harcadık ve bu çok sıra dışı. Geleneksel bir VC firmasının inşa etmesi zor [that] yapısal nedenlerden dolayı,” dedi Pack.
“İşte bu yüzden Bain Capital Ventures’ı o gün bıraktım – eğer yalın bir ekipseniz… ”