UniCredit a enregistré une provision pour pertes sur prêts de 1,3 milliard d’euros, l’une des plus importantes d’Europe, pour gérer son exposition à la Russie.
Le prêteur basé à Milan a une exposition directe de 1,9 milliard d’euros à la Russie, où il opère depuis 2005 via UniCredit Bank Russia, qui compte plus de 70 succursales et des milliers d’employés.
La divulgation de la provision est intervenue alors que la banque italienne a déclaré un bénéfice net de 1,2 milliard d’euros au premier trimestre, en hausse de 48% sur un an.
En avril, UniCredit a reporté d’une semaine la publication de ses résultats trimestriels pour mieux gérer son exposition à la Russie. Dans le pire des cas, le prêteur italien ferait face à une perte de plus de 7 milliards d’euros si toutes ses activités russes étaient anéanties. Cela comprend les dérivés et son exposition transfrontalière de 4,5 milliards d’euros aux clients russes, nette de garanties d’une valeur d’environ 1 milliard d’euros.
Le directeur général, Andrea Orcel, a déclaré que les solides performances de la banque au cours des trois premiers mois de l’année, qui comprenaient une augmentation de 12% des revenus hors Russie à 4,8 milliards d’euros, et que sa solide position en capital l’aideraient à traverser la tourmente sans avoir à revoir son stratégie à trois ans et un plan de distribution du capital de 16 milliards d’euros.
« Nous avons maintenu une position très forte [capital] ratio de 14%, qui comprend 1,6 milliard d’euros pour le rachat d’actions en 2021, l’accumulation de dividendes et l’impact négatif de notre exposition à la Russie », a-t-il déclaré.
« Alors que des défis attendent sans aucun doute l’économie mondiale en raison de la guerre en Ukraine et de son impact plus large, UniCredit entre dans cette période avec un modèle résilient et rentable, un capital prudent et des provisions existantes. »
Le mois dernier, Orcel a déclaré que la banque cherchait des moyens de quitter le pays, mais que la décision était complexe et pourrait prendre du temps. Dans une réponse aux actionnaires avant l’assemblée annuelle du mois dernier, UniCredit a déclaré qu’une sortie de Russie « ne peut pas et ne doit pas » se faire du jour au lendemain. Les hauts responsables de la banque ont déclaré que l’analyse était en cours et qu’aucune décision n’avait encore été prise.
La banque a déclaré qu’elle était confiante de pouvoir réaliser les rachats d’actions restants de 1 milliard d’euros, mais cela était soumis aux développements en Russie.
Avant l’invasion de l’Ukraine, UniCredit avait envisagé d’acheter le prêteur russe Otkritie, mais s’est retiré d’un accord potentiel immédiatement après le déclenchement de la guerre.
Le mois dernier, la Société Générale, une autre banque européenne fortement exposée à la Russie, a déclaré qu’elle prendrait un coup de 3,1 milliards d’euros car elle a choisi de vendre Rosbank à une contrepartie locale. L’Autrichien Raiffeisen Bank International a également déclaré qu’il cherchait des moyens de quitter le pays, où il génère un tiers de ses bénéfices.