Shell doit augmenter son dividende de 15% et racheter 4 milliards de dollars supplémentaires d’actions alors qu’elle a annoncé une nouvelle série de bénéfices exceptionnels grâce à une performance particulièrement solide de son activité pétrolière.
La plus grande société pétrolière et gazière d’Europe a enregistré un bénéfice ajusté de 9,5 milliards de dollars au cours des trois mois se terminant fin septembre, le deuxième bénéfice trimestriel le plus élevé de l’histoire de la société.
Cela a dépassé l’estimation moyenne des analystes de 9 milliards de dollars et était plus du double des 4,13 milliards de dollars enregistrés il y a un an.
Bien qu’inférieure au record de 11,5 milliards de dollars enregistré au deuxième trimestre, la performance continue une année record pour Shell, qui a jusqu’à présent déclaré des bénéfices de plus de 30 milliards de dollars au cours des neuf premiers mois. C’est déjà 50% de plus que le total des revenus de l’entreprise pour 2021.
Le groupe basé au Royaume-Uni a déclaré qu’il prévoyait d’augmenter son dividende pour le quatrième trimestre de 15%, le paiement devant être effectué en mars 2023, sous réserve de l’approbation du conseil d’administration.
« Nous livrons des résultats solides à une époque de volatilité continue sur les marchés mondiaux de l’énergie », a déclaré le directeur général Ben van Beurden.
Les prix du pétrole sont passés de plus de 120 dollars le baril en juin à environ 90 dollars le baril alors que les craintes de récession en Europe ont frappé l’activité économique, tandis que les prix du gaz ont baissé par rapport aux niveaux records du début de l’année.
Les rachats supplémentaires augmenteront le total des achats d’actions pour l’année à 18,5 milliards de dollars, portant les distributions annoncées aux actionnaires pour 2022 à environ 26 milliards de dollars, a indiqué la société.
Les bénéfices de la société ont été tirés par les résultats particulièrement solides de son activité pétrolière en amont.
Malgré la baisse des prix moyens du brut par rapport au deuxième trimestre, une « forte » performance opérationnelle de ses actifs en eau profonde a entraîné la récupération d’importants « barils de grande valeur », a-t-il déclaré.
Cela a contribué à porter les bénéfices de la division à 5,9 milliards de dollars, contre 4,9 milliards de dollars au cours des trois mois précédant la fin juin.
En revanche, les bénéfices de 2,3 milliards de dollars de l’activité gazière intégrée de Shell, qui comprend le négoce de gaz naturel liquéfié, ont diminué d’environ 40% par rapport à juin en raison de la baisse des niveaux de production et de la baisse de la demande saisonnière, a-t-il déclaré.
« Bien que la performance du gaz intégré ait été particulièrement médiocre ce trimestre, la division en amont de Shell s’est particulièrement bien comportée », a déclaré Biraj Borkhataria, de RBC Capital Markets.
L’augmentation de 15% du dividende de Shell au quatrième trimestre était « bien supérieure » aux prévisions de RBC et devrait être « bien accueillie par les investisseurs », a-t-il ajouté.
Shell est le plus grand négociant de GNL au monde, dont les prix ont grimpé en flèche à l’échelle mondiale depuis l’invasion à grande échelle de l’Ukraine par la Russie en février.
Les prix de référence pour l’Asie du Nord ont atteint 70 dollars par million d’unités thermiques britanniques (mmbtu) en août, soit plus du double du prix du début de l’année.
TTF, la référence européenne pour le gazoduc et le GNL, a atteint plus de 300 € par mégawattheure (88,5 $/mmbtu) en août, en hausse de près de 250 % par rapport au début de l’année.
Les prix ont depuis chuté en Europe et en Asie en raison du temps plus clément et du stockage de gaz en Europe atteignant presque sa pleine capacité.
Cependant, les résultats commerciaux pour l’électricité et le gaz canalisé, que Shell rapporte dans sa division des énergies renouvelables et des solutions énergétiques, ont été « très solides », a-t-il déclaré, faisant grimper les bénéfices de cette activité de 700 millions de dollars, contre 400 millions de dollars au dernier trimestre.