Samsung Electronics et SK Hynix réévaluent leurs investissements en Chine, alors que les principaux fabricants de puces coréens réagissent aux nouvelles restrictions américaines sur la production de semi-conducteurs avancés.
Le Chips and Science Act adopté par le Congrès la semaine dernière, qui prévoit 52 milliards de dollars de subventions pour soutenir la fabrication de puces avancées aux États-Unis, contient également des «garde-corps» qualifiés interdisant aux bénéficiaires de fonds fédéraux américains d’étendre ou d’améliorer leur capacité de puces avancées en Chine pendant 10 ans. années.
Les dispositions ont conduit Samsung et SK Hynix à repenser leur exposition à la Chine, selon des personnes familières avec les points de vue des deux sociétés.
Un haut responsable coréen a ajouté qu’avec le temps, plusieurs investissements coréens dans la fabrication de puces en Chine risquaient d’être « abandonnés ». « Si la Chine n’est pas satisfaite, elle devra en discuter avec les États-Unis », a déclaré le responsable.
Ces mesures suggèrent que les efforts de Washington pour encourager les principaux fabricants de puces au monde à s’éloigner de la Chine et à se tourner vers les États-Unis portent leurs fruits.
« Les garde-corps contre la Chine accéléreront le déplacement des fabricants de puces coréens vers les États-Unis depuis la Chine », a déclaré Kim Young-woo, responsable de la recherche chez SK Securities à Séoul et conseiller du gouvernement coréen sur la politique des semi-conducteurs.
« Ils ont repensé leurs stratégies à cause de la guerre technologique américano-chinoise et ils s’orientent maintenant davantage vers les États-Unis en raison des risques géopolitiques. »
Kim a ajouté que des groupes coréens tels que Samsung et SK Hynix « construiront davantage d’usines américaines car ils ne peuvent pas produire en masse des puces de pointe sans l’équipement et la technologie américains. S’ils doivent faire un choix entre les États-Unis et la Chine, ils n’ont d’autre choix que d’opter pour les États-Unis ».
L’administration Biden a utilisé des contrôles à l’exportation, un filtrage des investissements et de généreuses subventions pour les entreprises non chinoises dans le but d’augmenter la production nationale de puces et de rendre plus difficile pour la Chine l’obtention d’une technologie avancée de semi-conducteurs.
Ces mesures font partie d’une campagne plus large visant à sécuriser les chaînes d’approvisionnement américaines et à ralentir les efforts de modernisation militaire de Pékin.
Yeo Han-koo, un ancien responsable économique coréen qui a été ministre du Commerce de la Corée du Sud jusqu’en mai de cette année, a déclaré que le « recalibrage » de la stratégie des fabricants de puces coréens vis-à-vis des États-Unis et de la Chine avait déjà commencé.
Samsung Electronics, le plus grand fabricant de puces mémoire au monde, a annoncé l’année dernière qu’il investissait 17 milliards de dollars dans une nouvelle usine au Texas dans le but de rattraper son rival taïwanais TSMC dans le secteur de la fonderie. Joe Biden a visité l’usine de Pyeongtaek du conglomérat coréen lors d’une visite en Corée du Sud en mai.
Le mois dernier, Chey Tae-won, président du groupe SK Hynix, parent de SK Hynix, a tenu une réunion virtuelle avec le président américain pour annoncer 22 milliards de dollars d’investissements dans de nouvelles puces, batteries EV et technologies vertes aux États-Unis, y compris une nouvelle usine de conditionnement de puces avancées.
L’usine de puces mémoire Dram de SK Hynix à Wuxi, dans l’est de la Chine, est largement considérée comme l’usine coréenne la plus vulnérable aux effets des restrictions américaines.
« Ce nouvel ordre économique est toujours en cours de formulation, et les entreprises réévaluent et recalibrent leur stratégie en conséquence », a déclaré Yeo.
Lee Jae-min, professeur de droit à l’Université nationale de Séoul et expert des différends commerciaux internationaux, a déclaré que les États-Unis utilisaient des subventions pour « attirer » les fabricants de puces coréens dans leur orbite réglementaire.
« Une fois qu’ils auront reçu des subventions américaines, ils seront soumis à un contrôle américain plus fort pour leurs prises de décision et leurs activités commerciales, ce qui limitera leurs investissements et leur production en Chine », a déclaré Lee.
« Les fabricants de puces comme Samsung et SK Hynix doivent constamment moderniser leurs usines pour produire des puces de pointe, mais il est difficile de moderniser leurs installations chinoises sans introduire d’équipements de haute technologie. »
Dans un communiqué, SK Hynix a déclaré à propos de la loi sur les puces et la science : « Étant donné que la législation a récemment été adoptée à la Chambre et que certains détails ne sont pas divulgués publiquement, nous surveillons de près la situation. »
Samsung a refusé de commenter.