Fabriquez-vous des semi-conducteurs ? Harshadeep Kamble, vétéran de 25 ans de la fonction publique indienne, veut vous faire une offre que vous ne pouvez pas refuser.
Le secrétaire principal à l’industrie de l’État le plus riche de l’Inde, le Maharashtra, Kamble dit qu’il poursuit trois à quatre sociétés étrangères de semi-conducteurs, pas toutes taïwanaises, avec des packages d’incitations juteuses : “Nous disons à ces sociétés, c’est ce que nous avons déjà sur le plateau pour les. Qu’est-ce qu’ils aimeraient avoir de plus ? »
Les semi-conducteurs sont l’industrie la plus ambitieuse que le Maharashtra cherche à attirer, alors que les États indiens visent à se positionner comme un « plus un » viable pour les entreprises qui diversifient leurs chaînes d’approvisionnement en dehors de la Chine.
Kamble prévoit une tournée de présentation à Taïwan pour renforcer la confiance de l’industrie. Il veut montrer que son État a réduit la bureaucratie, accéléré les autorisations et offre des édulcorants allant des subventions en capital aux incitations fiscales, pour encourager l’investissement.
L’Inde a tenté d’inverser un déficit de fabrication historique par rapport à ses pairs d’Asie du Sud avec une campagne « Make in India ». Avec 6 millions de personnes entrant sur le marché du travail chaque année, selon UBS, l’Inde veut créer des emplois dont elle a cruellement besoin. Il a engagé 34 milliards de dollars dans des programmes d’incitation liés à la production pour encourager les entreprises à prendre des risques dans la construction d’usines. Et les États indiens se livrent une rude concurrence pour attirer les investissements.
L’État méridional du Tamil Nadu a longtemps été un pionnier. C’est déjà revendique la fabrication par le producteur d’ordinateurs Dell, le groupe technologique sud-coréen Samsung et le constructeur automobile Hyundai. Foxconn, Pegatron et Wistron fabriquent l’iPhone 14 d’Apple dans l’État et au Karnataka. Plus tôt cette année, le Maharashtra a perdu face au Gujarat pour être le site d’un complexe de fabrication de puces de 19,4 milliards de dollars pour Foxconn et le groupe industriel indien Vedanta.
Malgré l’urgence de réorienter les chaînes d’approvisionnement, les experts affirment que les investissements étrangers n’affluent pas encore exactement dans l’industrie indienne. L’afflux d’investissements directs étrangers entre avril, le début de l’exercice, et septembre a diminué de 14% par rapport à l’année précédente, à 27 milliards de dollars.
“En termes d’afflux, nous ne voyons pas d’intensification”, déclare Biswajit Dhar, expert en commerce et professeur à l’Université Jawaharlal Nehru de New Delhi. Dhar dit que les industriels continuent de se plaindre des pénuries de compétences et du manque d’infrastructures.
Sachit Jain, directeur général de Vardhman Special Steels, basé au Pendjab, comprend pourquoi les investisseurs étrangers se méfient. « L’Inde n’est pas un pays avec lequel il est facile de travailler », dit-il. « Mais allez-vous vous concentrer sur les problèmes, ou allez-vous vous concentrer sur les opportunités ? »
Jain a poursuivi un modèle commun d’investissement étranger – une coentreprise. En 2019, Vardhman a vendu une participation de 11,4% dans un Contrat de 7 millions de dollars à Aichi Steel Corporation Japan, filiale du constructeur automobile Toyota. Le rapprochement a été conçu pour s’assurer que Toyota disposait d’options d’approvisionnement en dehors du Japon, a déclaré Jain. Mais la crédibilité d’Aichi a également aidé Vardhman à gagner du terrain sur les marchés d’Asie du Sud-Est.
Certains analystes affirment que l’Inde profite discrètement des changements de la chaîne d’approvisionnement. « Nous n’avons pas à penser que nous deviendrons la Chine », déclare Samir Arora, fondateur et gestionnaire de fonds d’Helios Capital, qui investit dans des actions indiennes. «Mais pouvons-nous obtenir un peu plus de croissance? C’est en train de se produire.
Les producteurs de produits allant des produits chimiques spécialisés aux serviettes déclarent qu’ils trouvent de nouveaux marchés d’exportation alors que leurs rivaux chinois perdent leurs faveurs.
Prenez Skipper, le plus grand fabricant de tours de transmission en Inde, une société cotée en bourse basée à Kolkata. La directrice exécutive de la société, Sharan Bansal, s’attend à ce que les ventes à l’exportation doublent, passant d’un peu moins de 4 milliards de roupies au cours du dernier exercice financier, se terminant en mars, à 8 milliards de roupies cette année. Alors que les pays en développement évitent de plus en plus le financement chinois, certaines entreprises américaines stipulent désormais que les produits chinois ne doivent pas être utilisés dans les projets, dit Bansal, ce qui l’a aidé à vendre plus de tours. “Nous sommes activement sortis et avons recherché des clients dans les pays où nous savons qu’il existe un fort sentiment anti-chinois”, a déclaré Bansal.
Ashok Kajaria, président et directeur général du plus grand fabricant de carreaux indien Kajaria Ceramics, a déclaré qu’un effondrement des importations chinoises lui avait permis de vendre plus de carreaux sur le marché intérieur.
De retour au Maharashtra, Kamble ne laisse pas une bonne crise se perdre. Si les entreprises qui fabriquent en Europe veulent se diversifier “parce que le coût de l’énergie y est allé très, très haut”, dit-il, “nous leur avons proposé le Maharashtra comme solution”.