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Les géants bancaires américains Bank of America, Citigroup, Morgan Stanley et JPMorgan Chase ont annoncé vendredi à leurs actionnaires qu’ils prévoyaient d’augmenter leurs distributions de dividendes et ont évoqué des milliards de dollars de futurs rachats d’actions après avoir passé avec succès les « tests de résistance » annuels de la Réserve fédérale.
La Fed a confirmé plus tôt cette semaine que les 31 banques testées, qui allaient des plus grands prêteurs comme JPMorgan et BofA aux banques de taille moyenne comme Citizens et PNC ainsi qu’aux filiales américaines d’entreprises étrangères comme UBS et Deutsche Bank, ont résisté avec succès à son test de résistance.
Le test évalue la capacité des plus grandes banques américaines à survivre à une grave crise économique et est utilisé pour définir des exigences de fonds propres minimales actualisées, qui sont en place pour absorber les pertes potentielles.
De nombreuses banques ont déclaré vendredi que les résultats de leurs tests de résistance confirmaient ce qu’elles attendaient de la Fed et qu’elles seraient ainsi en mesure de restituer une partie du capital excédentaire qu’elles détenaient aux actionnaires.
Citi a dépassé les attentes lors du test de résistance de cette année. La banque a été la seule parmi ses pairs — BofA, Goldman, JPMorgan, Morgan Stanley et Wells Fargo — à afficher des pertes moins importantes lors du test de résistance de cette année que l’année dernière.
Citi a également été la seule des grandes banques à voir son ratio de fonds propres requis pour l’année prochaine diminuer, à 12,1 %, contre 12,3 % il y a un an.
Néanmoins, Citi n’a augmenté son dividende trimestriel que de 6 %, à 0,56 $ par action, ce qui reflète probablement les défis continus auxquels est confrontée la banque, qui est au milieu d’un effort de restructuration pluriannuel.
JPMorgan a annoncé qu’elle prévoyait d’augmenter son dividende pour le troisième trimestre de près de 9 pour cent, à 1,25 dollar par action, tandis que son conseil d’administration a autorisé un nouveau programme de rachat d’actions de 30 milliards de dollars. Et cela alors même que JPMorgan, la plus grande banque américaine, a vu son exigence de ratio de fonds propres augmenter de 11,9 pour cent à 12,3 pour cent.
Goldman Sachs a vu le montant de capital qu’elle doit détenir par rapport à ses actifs augmenter, ce qui, selon le directeur général David Solomon, « ne semble pas refléter l’évolution stratégique de notre entreprise et les progrès continus que nous avons réalisés pour réduire nos pertes de stress ». intensité ». Goldman a néanmoins augmenté son dividende de 9 pour cent.
« Nous collaborerons avec notre régulateur pour mieux comprendre ses décisions », a déclaré Solomon.
Morgan Stanley a augmenté son dividende de près de 9 pour cent et autorisé un programme de rachat d’une valeur de 20 milliards de dollars.
Wells Fargo a annoncé qu’elle augmentait son dividende de 14 pour cent à 40 cents par action pour le troisième trimestre. La banque a déclaré qu’elle avait la « capacité de racheter des actions ordinaires » au cours de l’année prochaine, mais n’a pas donné plus de détails.
BofA a augmenté son dividende de 8 pour cent à 26 cents par action pour le troisième trimestre.
Le montant des fonds propres que les grandes banques américaines doivent détenir est devenu l’objet d’un débat politique majeur au cours des 12 derniers mois. La proposition des régulateurs de l’année dernière, selon laquelle les banques doivent détenir un montant de fonds propres plus important en vertu des nouvelles normes internationales de fonds propres, a provoqué un effort de lobbying agressif de la part du secteur.