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Selon Goldman Sachs, la population d’animaux de compagnie vivant en milieu urbain en Chine dépassera cette année le nombre d’enfants de moins de quatre ans, créant ainsi un marché de 12 milliards de dollars pour les aliments pour animaux de compagnie d’ici la fin de la décennie.
L’estimation de la banque d’investissement américaine sur l’équilibre entre les jeunes enfants et les animaux de compagnie en Chine, qui sous-tend une note de recherche publiée cette semaine, prévoit que la suprématie des animaux de compagnie continuera d’augmenter dans les années à venir, les jeunes Chinois optant pour les chats et les chiens plutôt que de fonder une famille.
D’ici 2030, selon Goldman, le nombre d’animaux de compagnie en Chine sera en passe de dépasser celui des enfants de moins de quatre ans dans un rapport de deux pour un.
L’analyse de Goldman alimente un nouveau calcul plus large par les investisseurs de l’impact du défi démographique de la Chine alors que la population globale décline, avec une cohorte toujours croissante de personnes âgées et un « baby bust » de naissances en baisse.
« Nous nous attendons à voir une dynamique plus forte dans la possession d’animaux de compagnie dans un contexte de perspectives de taux de natalité relativement plus faibles et d’une pénétration progressive plus élevée des animaux de compagnie dans les ménages de la part de la jeune génération », a écrit Valerie Zhou, l’analyste des biens de consommation de base de Goldman Sachs qui a dirigé le rapport.
En 2017, la Chine comptait 90 millions d’enfants âgés de 0 à 4 ans, selon un rapport de Goldman Sachs citant des données du Bureau national des statistiques, alors que la banque estime à 40 millions le nombre de chats et de chiens gardés comme animaux de compagnie en ville. La banque américaine estime que cette année, ces chiffres convergeront vers environ 58 millions et qu’en 2030, la Chine comptera plus de 70 millions d’animaux de compagnie en ville et moins de 40 millions d’enfants de moins de 4 ans.
« Je pense que la tendance croissante à avoir des animaux de compagnie est liée à l’atomisation de la société », explique Laura Luo, 30 ans, qui travaille dans l’éducation à Chengdu. Elle a trois chats qui ont besoin d’environ 500 RMB (70 $) par mois de nourriture. Elle a également un gecko à crête et un serpent à nez de cochon, qui ne coûtent que quelques renminbi par mois en nourriture, car leur alimentation principale est composée respectivement de grillons vivants et de souris congelées.
« Entretenir une relation avec un animal de compagnie est beaucoup moins cher et moins difficile que d’entretenir des relations entre personnes », a-t-elle déclaré.
Dans le scénario de base de Goldman, l’industrie chinoise des aliments pour animaux de compagnie devrait croître à un taux annuel composé de 8 %, passant de 51 milliards de RMB en 2023 à 63 milliards de RMB en 2030. Selon les perspectives les plus optimistes de la banque, la consommation d’aliments pour chats augmentant deux fois plus vite que celle des aliments pour chiens, le marché chinois des aliments pour animaux de compagnie pourrait plus que doubler pour atteindre 15 milliards de dollars.
L’optimisme qui règne dans le secteur des aliments pour animaux de compagnie contraste avec les perspectives plus sombres des vastes marchés de consommation chinois, où la demande est restée faible depuis la pandémie de Covid-19. Les ventes au détail, indicateur officiel de la consommation, n’ont augmenté que de 2 % en glissement annuel en juin, et la croissance des prix à la consommation a souvent atteint des niveaux déflationnistes au cours de l’année écoulée.
Le rapport, qui prévoit également une phase de consolidation induite par les fusions et acquisitions au sein de l’industrie chinoise des aliments pour animaux de compagnie, compare sa situation actuelle à celle de ses homologues des marchés développés des États-Unis et du Japon.
Au Japon, la population d’animaux de compagnie, qui s’élève à 20 millions, est environ quatre fois plus importante que la population humaine de moins de quatre ans, qui s’élève à 5 millions. En raison du faible taux de natalité et de la forte proportion d’animaux de compagnie au Japon, la banque a en partie basé sa trajectoire pour la Chine sur la relation entre les ventes d’aliments pour animaux de compagnie au Japon et les ventes de lait maternisé. Le marché japonais des aliments pour animaux de compagnie est désormais huit fois plus important que celui des laits maternisés.
Aux États-Unis, qui est de loin le plus grand marché d’animaux de compagnie au monde, on compte plus d’animaux de compagnie que d’enfants, tous âges confondus. L’Association américaine des médecins vétérinaires estime qu’il y avait entre 84 et 89 millions de chiens et entre 60 et 62 millions de chats en 2020. Les données gouvernementales montrent qu’il y avait 73 millions d’enfants de tous âges la même année.
La possession d’animaux de compagnie par les Chinois est également devenue une préoccupation majeure lors des mesures de confinement strictes mises en place dans le pays entre 2020 et 2022.
Une enquête menée par UBS auprès de 1 500 propriétaires d’animaux de compagnie a révélé que 80 % d’entre eux ont maintenu ou augmenté leurs dépenses liées aux animaux de compagnie « après la pandémie par rapport à avant la pandémie ».
Selon les analystes de la banque suisse, il s’agit d’une « preuve de la forte résilience du marché des animaux de compagnie face aux vents contraires macroéconomiques ». Elle attribue cette résilience pendant la pandémie au « rôle important que les animaux de compagnie peuvent jouer dans les ménages ».