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Le directeur général de Julius Baer, Philipp Rickenbacher, a déclaré que le deuxième gestionnaire de fortune suisse allait revoir ses activités de dette privée à la suite de la crise qui frappe le groupe immobilier autrichien Signa.
Selon des sources proches du dossier, Julius Baer est l’un des principaux prêteurs de Signa, un promoteur européen de luxe dont les actifs comprennent une participation dans KaDeWe, le grand magasin le plus célèbre d’Allemagne, et dans le bâtiment Chrysler à New York.
Les actions de Julius Baer ont chuté de 16 pour cent depuis que le groupe a révélé la semaine dernière qu’il constituait une provision de 70 millions de francs suisses (80 millions de dollars) pour couvrir les pertes de son portefeuille de crédit. Lundi, la banque suisse a déclaré que cela résultait de son exposition la plus importante dans son portefeuille de prêts de dette privée, qui s’élevait à 606 millions de francs suisses.
« Nous regrettons qu’une seule exposition ait conduit à une récente incertitude pour nos parties prenantes », a déclaré Rickenbacher. En conséquence, « nous allons revoir notre activité de dette privée et le cadre dans lequel elle est menée ».
Fondée par René Benko, Signa a constitué un portefeuille immobilier de 27 milliards d’euros mais a été durement touchée par la hausse des taux d’intérêt. Plus tôt ce mois-ci, Signa a déclaré avoir nommé un nouveau président pour restructurer le groupe et que Benko prendrait du recul par rapport à l’entreprise.
Signa doit environ 13 milliards d’euros aux banques et aux investisseurs, selon une analyse de JPMorgan. Cependant, la structure complexe et l’opacité du groupe font qu’il est difficile pour les prêteurs d’évaluer le niveau de risque qui pèse sur leur capital.