EY a remporté une part du contrat de 60 millions d’euros par an pour auditer BNP Paribas, une victoire importante pour l’entreprise malgré les critiques sur son travail antérieur en tant qu’auditeur des sociétés européennes de services financiers Wirecard et Danske Bank.
La décision de la plus grande banque de la zone euro en termes d’actifs est intervenue dans un contexte d’incertitude créée par le projet d’EY d’une scission historique entre ses activités d’audit et de conseil.
La BNP était consciente de la séparation potentielle des activités d’audit et de conseil d’EY avant de prendre sa décision finale de choisir le cabinet, a déclaré une personne proche du dossier. Les actionnaires de la banque seront invités à ratifier cette nomination lors de son assemblée générale annuelle au printemps prochain.
Les partenaires principaux de concurrents s’étaient demandé en privé si EY serait en mesure de remporter de nouveaux mandats d’audit avant que son avenir ne soit résolu en raison du manque de clarté sur l’expertise qui serait retenue par l’entreprise d’audit à la suite d’une proposition de spin-off et d’une cotation publique de ses services de conseil. bras.
À partir de 2024, EY travaillera aux côtés de son collègue comptable des Big Four Deloitte, qui est l’un des auditeurs de BNP depuis 2006. PwC et Mazars, qui sont auditeurs de BNP depuis 1994 et 2000 respectivement, démissionneront en vertu des règles de rotation obligatoires.
La France applique un système d’audit conjoint inhabituel, où au moins deux cabinets comptables externes se partagent le travail de vérification des états financiers des grandes entreprises. Comme BNP est audité par trois des cinq plus grands cabinets d’audit français, il lui restait en fait le choix entre EY et KPMG pour le rôle la prochaine fois, à moins qu’il n’opte pour un cabinet beaucoup plus petit.
Au cours des dernières années, la BNP a nommé ses commissaires aux comptes pour un mandat de six ans, renouvelable jusqu’à un maximum de 24 ans selon les règles des marchés de capitaux français.
Le responsable des services financiers EMEIA d’EY, Omar Ali, a annoncé la nomination d’EY par BNP cette semaine dans une note interne au personnel vue par le Financial Times.
« Nous sommes désormais les leaders incontestés du marché de l’audit des services financiers en Europe », a-t-il déclaré.
Les clients d’EY en Europe comprennent Deutsche Bank et UBS ainsi que Standard Chartered, NatWest et Schroders, cotés au Royaume-Uni. Il a récemment remporté des appels d’offres d’audit par les assureurs FTSE 100 Aviva et Prudential.
Il a continué à remporter des contrats d’audit malgré son rôle d’auditeur de Wirecard, la société de paiement allemande qui s’est effondrée dans un scandale de fraude en 2020 après qu’EY a admis que 1,9 milliard d’euros de liquidités sur son bilan n’existaient pas.
En 2020, les procureurs danois ont abandonné une enquête pour savoir si EY avait enfreint les lois anti-blanchiment d’argent dans le cadre de son audit de Danske Bank. Un rapport antérieur d’une agence gouvernementale a révélé qu’EY avait découvert des informations sur des problèmes potentiels de blanchiment d’argent à la banque et aurait dû enquêter davantage et signaler l’affaire aux autorités.
EY et BNP ont refusé de commenter la nomination.
Gagner l’audit de la BNP est un coup de pouce pour EY, dont le patron mondial Carmine di Sibio a informé ses près de 13 000 partenaires dans le monde de son projet de scission lors d’une webémission de 75 minutes jeudi.
Dans le cadre des plans d’introduction en bourse potentielle de la branche de conseil, les partenaires de conseil recevraient chacun des actions dans la nouvelle entreprise indépendante d’une valeur maximale de 8 millions de dollars, tandis que les partenaires d’audit recevraient un paiement en espèces de deux à quatre fois leur salaire annuel, selon des personnes familières avec le question.
Cependant, tout paiement en espèces aux partenaires d’audit sera probablement réduit pour couvrir le coût de l’investissement dans l’entreprise, y compris la technologie et les incitations du personnel, selon une personne connaissant la planification de l’entreprise.
La taille de tout paiement « dépend également du moment et de la nature des marchés », a déclaré la personne. Depuis qu’EY a commencé à envisager une rupture, les valorisations des entreprises ont été touchées par les inquiétudes concernant la croissance économique mondiale et les mesures prises par la Réserve fédérale américaine pour freiner l’inflation.
Les quelque 800 partenaires britanniques d’EY recevront un briefing supplémentaire sur la rupture dans un hôtel cinq étoiles à Londres la semaine prochaine, selon des personnes de l’entreprise.