DWS s’est engagé à augmenter son dividende de près de 50% et peut-être à donner aux investisseurs jusqu’à 1 milliard d’euros de plus alors que l’une des plus grandes sociétés de gestion d’actifs allemandes se bat pour surmonter un scandale de greenwashing.
Le nouveau directeur général Stefan Hoops a déclaré mercredi qu’il augmenterait les paiements malgré le fait que le groupe soit confronté à un contexte de marché « de plus en plus incertain ». Hoops, qui a été parachuté au poste le plus élevé en juin après l’éviction d’Asoka Wöhrmann, a également promis de développer les activités d’investissement passif et alternatif du groupe et de réduire les coûts.
DWS, détenue majoritairement par Deutsche Bank, a été secouée par des allégations selon lesquelles elle aurait déformé la part de ses actifs investis en utilisant des critères environnementaux, sociaux et de gouvernance.
Les allégations d’un lanceur d’alerte ont déclenché des enquêtes de la Securities and Exchange Commission et des autorités allemandes. Wöhrmann a été évincé un jour après que la police a perquisitionné les bureaux du gestionnaire d’actifs à Francfort.
DWS a perdu 1 milliard d’euros de capitalisation boursière en une seule journée d’août 2021 lorsque l’enquête de la SEC a été rendue publique. Les actions de DWS ont grimpé de près de 6% mercredi, mais restent inférieures de 10% à leur niveau de fin mai, peu de temps avant que Hoops, un confident du directeur général de la Deutsche Bank, Christian Sewing, ne prenne le relais.
Hoops a déclaré mercredi que c’était sa « priorité absolue en matière de gestion » de travailler « avec les autorités pour résoudre les enquêtes ». Une enquête interne du groupe portant sur 2,5 millions de documents était sur le point d’être conclue, a-t-il ajouté.
DWS a abandonné une approche ESG controversée «d’intégration intelligente» qui était au cœur de la plainte du lanceur d’alerte, une décision qui a réduit la taille des actifs ESG qu’il rapporte.
Dans son rapport annuel 2021, la société a déclaré 115 milliards d’euros d' »actifs ESG » en baisse de 75% par rapport à l’année précédente, lorsque ses 459 milliards d’euros d’actifs étaient décrits comme « intégrés ESG ».
Hoops a suggéré que la communication précédente du gestionnaire d’actifs sur l’ESG était peut-être trop haussière. Alors que DWS était « pleinement engagé » envers l’ESG « vous ne m’entendrez pas utiliser des termes comme ‘leader’ ou ‘classe mondiale' », a déclaré Hoops, ajoutant que de tels superlatifs « ne devraient pas être une sorte de point de départ ».
La réduction des coûts visera à économiser 100 millions d’euros par an et à ramener le coefficient d’exploitation du gestionnaire d’actifs en dessous de 59% d’ici 2025. Il devrait être de 65% cette année. Hoops s’est également engagé à porter le bénéfice par action du groupe à 4,50 €, contre 3,90 € l’an dernier. Étant donné que DWS souhaite verser les deux tiers des bénéfices aux actionnaires, cela implique un dividende de près de 3 € par action, contre 2 € pour 2021.
Hoops a déclaré que la société avait réservé 1 milliard d’euros supplémentaires qu’elle souhaitait soit consacrer à l’activité de fusions et acquisitions au cours des 18 prochains mois, soit restituer aux actionnaires sous forme de dividende spécial.