Les autorités allemandes ont ouvert une enquête sur le transfert d’une participation importante dans Tui, la plus grande société de vacances d’Europe, par l’oligarque russe Alexei Mordashov, qui fait l’objet de sanctions occidentales.
Tui a déclaré vendredi que le gouvernement allemand enquêtait sur le transfert par la société holding de Mordashov, Unifirm, d’une participation de 29,9% dans le groupe de voyage. La transaction a eu lieu le 28 février, le jour même où Mordashov a été frappé par les sanctions de l’UE suite à l’invasion russe de l’Ukraine.
La participation a été transférée à Ondero Limited, une société basée dans les îles Vierges britanniques. Aucun propriétaire d’Ondero n’était répertorié lorsque le transfert a été déposé auprès du régulateur des marchés allemand malgré les lois exigeant strictement que les parties prenantes soient nommées dans les dépôts réglementaires.
Vendredi, Tui a déclaré que dans un dossier mis à jour par Ondero, l’actionnaire majoritaire était nommé Marina Mordashova. On pense qu’elle est la troisième épouse de l’oligarque, bien que cela n’ait pas été confirmé publiquement.
L’enquête sur le transfert par Mordashov – un magnat de l’acier et actionnaire de Tui pendant 15 ans – est le dernier signe de la façon dont les riches Russes agissent pour protéger leurs actifs alors que les gouvernements occidentaux ciblent ceux qui sont perçus comme proches du président Vladimir Poutine.
Tui a déclaré que tant que l’enquête sur “l’efficacité de la transaction notifiée” n’était pas terminée, le transfert était “invalide” et la participation était gelée.
Mordashov a acheté environ 5% de Tui en 2007 dans l’espoir de pousser le groupe à se lancer en Russie. Jusqu’au 2 mars, il était également membre du conseil de surveillance de Tui et avait investi des millions d’euros dans l’entreprise afin de lui éviter de sombrer dans la pandémie.
Mordashov est l’un des hommes les plus riches de Russie grâce à son poste de directeur général de Severstal, la plus grande société sidérurgique et minière du pays, et de président de Severgroup, une société holding détenant des participations dans des actifs allant de l’extraction de l’or aux médias.
Le 28 février, Mordashov était l’un des plus d’une demi-douzaine d’hommes d’affaires russes à être frappés par les sanctions de l’UE. Les autorités italiennes ont déclaré la semaine dernière avoir saisi un yacht de 65 millions d’euros appartenant à Mordashov.
L’UE a déclaré que Mordashov contrôlait les chaînes de télévision qui avaient activement soutenu la position agressive de Moscou envers son voisin.
Le jour même où il a été frappé de sanctions, Mordashov a transféré une participation de 4,1% dans Tui à Severgroup, dont il est l’actionnaire majoritaire.
“En raison des sanctions de l’UE, M. Mordashov n’a pas accès à ces actions ni aux droits de vote et ne peut en tirer aucun avantage économique”, a déclaré Tui.
Cependant, les 29,9 % restants – sous la limite à laquelle une offre publique d’achat formelle doit être lancée – ont été transférés à Ondero et donc, officiellement, hors du contrôle de Mordashov. Les sociétés des îles Vierges britanniques ne sont pas tenues de publier leur registre des actionnaires.
Severstal a refusé de commenter les transactions ou la relation de Mordashova avec l’oligarque russe. Un porte-parole a déclaré que ni Mordashov ni Mordashova n’étaient immédiatement disponibles pour commenter.
Dans une déclaration précédente, Mordashov a décrit le conflit en Ukraine comme “une tragédie pour deux nations fraternelles” et a déclaré : “Je ne comprends pas comment ces sanctions contre moi contribueront au règlement de ce terrible conflit”.
Une personne qui est régulièrement en contact avec les actionnaires de Tui a déclaré qu’aucun n’avait encore signalé son intention de se débarrasser des actions de Tui en raison du risque de réputation.
Les actions de Tui avaient chuté d’un peu plus de 2,4% à l’heure du déjeuner vendredi.
Le ministère allemand de l’Economie, qui dirige l’enquête, n’a pas immédiatement répondu à une demande de commentaire.