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Las tasas hipotecarias de EE. UU. han aumentado m\u00e1s en 35 a\u00f1os a medida que la inflaci\u00f3n se dispara y las tasas de inter\u00e9s aumentan, lo que amenaza con dejar al margen a muchos compradores de vivienda por primera vez.<\/p>\n
La tasa de inter\u00e9s promedio de una hipoteca de tasa fija a 30 a\u00f1os aument\u00f3 m\u00e1s de medio punto porcentual a 5,78 por ciento, el nivel m\u00e1s alto desde noviembre de 2008, seg\u00fan el proveedor de hipotecas Freddie Mac. <\/p>\n
El aumento semanal fue el m\u00e1s pronunciado desde 1987. La tasa era del 3,2 por ciento a principios de a\u00f1o, mientras que hace un a\u00f1o, antes de que la Reserva Federal se embarcara en una campa\u00f1a agresiva para aumentar las tasas de inter\u00e9s, la hipoteca de tasa fija a 30 a\u00f1os promedi\u00f3 2,93 por ciento<\/p>\n
La r\u00e1pida aceleraci\u00f3n ha amenazado con enfriar un fuerte mercado inmobiliario, ya que los estadounidenses, muchos de los cuales trabajaron desde casa durante la pandemia de coronavirus, aprovecharon las tasas hipotecarias m\u00e1s bajas para comprar viviendas, lo que llev\u00f3 los precios a niveles r\u00e9cord. <\/p>\n
Pero el reciente aumento de las tasas hipotecarias ha amenazado la asequibilidad de los nuevos compradores de viviendas, lo que ha frenado la demanda de vivienda.<\/p>\n
\u201cEl comprador de vivienda promedio hoy en d\u00eda enfrenta pagos de hipoteca m\u00e1s altos como parte de sus ingresos que los vistos por \u00faltima vez en el pico del auge de mediados de la d\u00e9cada de 2000\u201d, dijo Matthew Pointon, economista senior de propiedad de Capital Economics. \u201cSi los prestamistas cautelosos no est\u00e1n dispuestos a relajar los est\u00e1ndares de pr\u00e9stamos hipotecarios, muchos compradores potenciales quedar\u00e1n fuera del mercado. De hecho, la participaci\u00f3n de los compradores primerizos ha ca\u00eddo recientemente a m\u00ednimos de 13 a\u00f1os\u201d.<\/p>\n
Los compradores de viviendas sorprendidos por el r\u00e1pido aumento de las tasas hipotecarias pueden observar los esfuerzos de la Reserva Federal para controlar la inflaci\u00f3n de EE. UU. que alcanz\u00f3 un nuevo m\u00e1ximo de 40 a\u00f1os el mes pasado, as\u00ed como las crecientes expectativas de inflaci\u00f3n, lo que sugiere que los estadounidenses est\u00e1n cada vez m\u00e1s preocupados por las perspectivas y su finanzas. La Fed elev\u00f3 el mi\u00e9rcoles su tasa de referencia en 0,75 puntos porcentuales, el mayor aumento desde 1994. <\/p>\n
\u201cEstas tasas m\u00e1s altas son el resultado de un cambio en las expectativas sobre la inflaci\u00f3n y el curso de la pol\u00edtica monetaria\u201d, dijo Sam Khater, economista jefe de Freddie Mac. \u201cLas tasas hipotecarias m\u00e1s altas conducir\u00e1n a la moderaci\u00f3n del ritmo vertiginoso de la actividad inmobiliaria que hemos experimentado al salir de la pandemia, lo que en \u00faltima instancia dar\u00e1 como resultado un mercado inmobiliario m\u00e1s equilibrado\u201d.<\/p>\n
La moderaci\u00f3n ya comienza a mostrarse en los datos: la tasa de construcci\u00f3n de viviendas nuevas en EE. UU. cay\u00f3 en mayo al ritmo m\u00e1s lento desde abril de 2021. <\/p>\n
Los inicios de viviendas en EE. UU. cayeron un 14,4 % mensual a un ritmo anualizado de 1,5 millones, seg\u00fan el departamento de comercio. Los permisos de construcci\u00f3n, considerados un indicador l\u00edder del mercado inmobiliario, cayeron un 7 por ciento respecto al mes anterior a un ritmo anualizado de 1,69 millones.<\/p>\n
El sentimiento entre los constructores de viviendas disminuy\u00f3 por sexto mes consecutivo en junio, ya que la inflaci\u00f3n y las tasas hipotecarias m\u00e1s altas debilitaron la demanda de viviendas nuevas.<\/p>\n
El reciente salto en las tasas hipotecarias se calcul\u00f3 antes de la reuni\u00f3n de fijaci\u00f3n de tasas de la Reserva Federal esta semana. Los funcionarios de la Fed han se\u00f1alado que la tasa de pol\u00edtica podr\u00eda aumentar muy por encima del 3 por ciento para fin de a\u00f1o.<\/p>\n
\u201cLas tasas hipotecarias tienden a reducir el precio de los 10 a\u00f1os [Treasury note] rendimiento de las hipotecas de tasa fija\u201d, dijo Joshua Shapiro, economista jefe para EE. UU. de MFR. “Las tasas hipotecarias probablemente aumentar\u00e1n a\u00fan m\u00e1s, pero creo que hemos visto la mayor parte del aumento”.<\/p>\n
A\u00fan as\u00ed, las altas tasas de inter\u00e9s desacelerar\u00e1n el crecimiento econ\u00f3mico, lo que afectar\u00e1 el gasto de los consumidores y provocar\u00e1 una disminuci\u00f3n en las ventas de viviendas. Nancy Vanden Houten, economista principal de Oxford Economics, dijo que existe la posibilidad de que las tasas de inter\u00e9s a largo plazo se estabilicen. <\/p>\n
\u201cSi la postura agresiva de la Fed conduce a una desaceleraci\u00f3n del crecimiento econ\u00f3mico y la inflaci\u00f3n, las tasas de inter\u00e9s a largo plazo pueden estabilizarse\u201d, dijo Vanden Houten. \u201cO comenzar a disminuir incluso cuando la Fed contin\u00faa aumentando las tasas a corto plazo\u201d.<\/p>\n<\/div>\n