Citigroup se vio obligado a actualizar las divulgaciones relacionadas con su exposición a Rusia después de haber sido presionado por el regulador de valores de EE. UU., según la correspondencia publicada el viernes, el último ejemplo del banco bajo presión para mejorar el riesgo y el cumplimiento.
La Comisión de Bolsa y Valores solicitó a Citi que proporcionara divulgaciones «mejoradas» sobre qué aspectos de su negocio debían evaluarse por posible deterioro como resultado de la invasión de Ucrania por parte de Vladimir Putin, problemas que impedirían su esfuerzo por vender su banco de consumo ruso, y otros riesgos materiales.
También solicitó un desglose más detallado del flujo de efectivo de Citi de las actividades de inversión y le pidió que revisara las presentaciones futuras para cumplir con los estándares contables.
“Le recordamos que la empresa y su gerencia son responsables de la exactitud y adecuación de sus divulgaciones”, escribió el regulador en la carta del 2 de mayo.
La SEC a menudo solicita más información sobre los estados financieros corporativos, según una fuente familiarizada con los informes financieros. Las empresas suelen tener 10 días para responder a dichas solicitudes y la correspondencia se hace pública después de un período de espera.
La SEC no respondió de inmediato a las preguntas sobre si otros bancos recibieron solicitudes similares relacionadas con sus exposiciones rusas.
Citi, el grupo con mayor enfoque internacional entre sus pares de Wall Street, se ha visto más directamente afectado por los acontecimientos en Rusia y las sanciones financieras impuestas al país. El banco dijo que tenía una exposición a Rusia por valor de aproximadamente 10.000 millones de dólares a través de préstamos, deuda y otros activos a finales de 2021, aunque la había reducido en 1.900 millones de dólares en el primer trimestre del año.
En su respuesta a la SEC, Citi dijo que ninguno de sus activos de larga duración en Rusia experimentó ningún deterioro en el primer trimestre.
El banco también dijo que «revisó» sus estados financieros para presentar ciertas inversiones por separado, un cambio que no afecta la cifra de flujo de efectivo neto que había informado.
En 2020, Citi emitió una orden de consentimiento con la Oficina del Contralor de la Moneda, un regulador bancario, por no abordar las deficiencias operativas «prolongadas» y «generalizadas» en todas sus líneas comerciales. También pagó una multa de 400 millones de dólares.
La acción se produjo apenas unos meses después de que Citi transfiriera por error 893 millones de dólares de su dinero a los acreedores de Revlon, un cliente, lo que provocó una batalla legal por los fondos.
“La mejora de los estados financieros y las divulgaciones de Citigroup es un objetivo que compartimos con el personal de la Comisión de Bolsa y Valores”, dijo el banco en su respuesta al regulador en una carta fechada el 9 de mayo.
La directora ejecutiva, Jane Fraser, ha dicho repetidamente que una de sus principales prioridades es transformar el banco y revisar su infraestructura tecnológica para satisfacer a los reguladores y competir mejor con sus pares. Los ejecutivos han advertido, sin embargo, que la transformación total de Citi será un trabajo pesado y probablemente no se completará durante años.