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Harbour Energy, que cotiza en el Reino Unido, ha llegado a un acuerdo por 11.200 millones de dólares para comprar los activos de petróleo y gas de Wintershall Dea a la alemana BASF y a la firma de inversión LetterOne, respaldada por los oligarcas rusos afectados por las sanciones Mikhail Fridman y Petr Aven.
La exitosa adquisición transformaría a Harbour Energy, que tenía un valor de mercado de poco más de 2.000 millones de dólares antes de que se anunciara el acuerdo, de un productor de petróleo y gas centrado en el Reino Unido a un actor internacional con proyectos en al menos nueve países.
El acuerdo incluye los yacimientos de petróleo y gas de Wintershall en Noruega, Alemania, Dinamarca, Argentina, México, Egipto, Libia y Argelia, pero no sus antiguos negocios en Rusia. La producción de petróleo y gas de Harbour aumentará de unos 190.000 barriles por día a más de 500.000 b/d cuando se complete el acuerdo.
La directora ejecutiva de Harbour, Linda Cook, dijo al Financial Times que la transacción “duplicaría con creces” el tamaño de la empresa, diversificaría el negocio geográficamente y aumentaría significativamente las reservas de Harbour.
“Dado el tamaño y la calidad de la cartera de Wintershall Dea que se está adquiriendo, la transacción transformará a Harbour en una de las compañías independientes de petróleo y gas más grandes del mundo”, afirmó.
Las acciones de Harbour cerraron a 297,40 peniques, un aumento del 21 por ciento, su cierre más alto desde marzo, después de haber subido hasta 317 peniques en las operaciones de la tarde del jueves.
Harbour, que es el mayor productor de petróleo y gas del Mar del Norte, pagará 2.150 millones de dólares en efectivo y asumirá 4.900 millones de dólares en deuda en forma de bonos Wintershall existentes.
Además, emitirá aproximadamente 921,2 millones de nuevas acciones de Harbour a BASF y LetterOne con una prima de alrededor del 60 por ciento sobre el precio promedio de sus acciones por un valor total de 4.150 millones de dólares, dijo la compañía.
BASF dijo que el acuerdo era un “paso importante” para sus planes, largamente postergados, de salir del negocio del petróleo y el gas.
Este año, el grupo químico alemán reflotó la idea de cotizar el negocio de petróleo y gas, un plan que fue bloqueado por LetterOne en enero de 2022, cuando la empresa con sede en Londres valoró al productor de petróleo y gas en aproximadamente 20.000 millones de dólares.
Desde entonces, Wintershall ha sufrido gravemente las consecuencias de la guerra de Rusia en Ucrania. Hace apenas dos años, Wintershall obtuvo una quinta parte de sus beneficios antes de impuestos en Rusia.
Después de la transacción, BASF, que poseía el 73 por ciento de Wintershall, poseerá aproximadamente el 46 por ciento de Harbour.
LetterOne, que poseía el 27 por ciento de Wintershall, recibirá una nueva clase específica de acciones de Harbour sin derecho a voto para garantizar que no tenga ningún papel de gobierno en la empresa.
LetterOne no ha sido sancionada, pero Friedman y Aven, que poseen el 49 por ciento de la empresa, sí fueron atacados el año pasado.
“Era importante para nosotros asegurarnos de proteger a los inversores de Harbour de cualquier posible sombra o percepción negativa como resultado de la transacción”, dijo Cook.
Además, Harbour no adquirirá los activos de Wintershall en Rusia ni su participación en varias empresas conjuntas con Gazprom en otras partes del mundo.
En enero, Wintershall anunció que había perdido el control de sus activos rusos: el Kremlin expropió sus campos de gas siberianos que eran de propiedad conjunta con Gazprom y 2.000 millones de euros en efectivo desaparecieron de una cuenta bancaria compartida.
La posterior salida de Rusia de Wintershall, que lo convirtió en uno de los últimos exploradores occidentales de petróleo y gas en abandonar el país después de su invasión de Ucrania, provocó una amortización de 5.300 millones de euros de su negocio, así como la desconsolidación de sus activos rusos.
Harbour criticó abiertamente el impuesto a las ganancias extraordinarias del Reino Unido, conocido formalmente como Impuesto sobre los beneficios energéticos.
El acuerdo con Wintershall reducirá la dependencia de Harbour del Reino Unido, que representará menos del 40 por ciento de la producción del grupo, frente al casi 100 por ciento actual.
“Nuestro objetivo siempre ha sido establecer una base material de producción en al menos otra región del mundo. . . Y con esta transacción lo hacemos”, dijo Cook.
Información adicional de Patricia Nilsson en Frankfurt