El regulador financiero del Reino Unido advirtió que el creciente interés de Big Tech en pagos, préstamos y otros productos financieros podría dañar la competencia y dejar en desventaja a los proveedores tradicionales.
La Autoridad de Conducta Financiera está lanzando una investigación esta semana sobre los movimientos de Apple, Amazon, Google y la empresa matriz de Facebook, Meta, en los servicios financieros minoristas. Está pidiendo a las grandes empresas tecnológicas, sus socios y rivales potenciales su opinión sobre la expansión de Silicon Valley en pagos, depósitos, crédito y seguros.
Si bien reconoce que los consumidores pueden beneficiarse a corto plazo, la FCA sugiere que las empresas de Big Tech podrían «explotar sus ecosistemas» y grandes almacenes de datos para «bloquear a los consumidores», como en otros mercados donde ya enfrentan un escrutinio regulatorio, como como tiendas de aplicaciones móviles.
Las cuatro empresas cuentan con permisos FCA para el procesamiento de pagos en el Reino Unido y su ritmo de expansión en productos financieros parece estar acelerándose. Amazon lanzó la semana pasada un nuevo portal de seguros en el Reino Unido, mientras que la adquisición por parte de Apple de la empresa emergente de tecnología financiera con sede en Londres Credit Kudos a principios de este año fue vista como una profundización de su impulso hacia los pagos y los préstamos al consumidor.
Sheldon Mills, director ejecutivo de consumidores y competencia de la FCA, dijo al Financial Times que el regulador estaba «mirando hacia el futuro» en previsión de que las empresas tecnológicas expandieran su presencia en el mercado de servicios financieros del Reino Unido, a pesar de que algunos productos nuevos, como la tarjeta de crédito de Apple. y una nueva cuenta bancaria de alto rendimiento, actualmente solo están disponibles en los EE. UU.
“Creemos que es importante dada la escala, dadas las grandes reservas de capital que algunas de esas empresas podrían tener para respaldar la entrada, que comencemos a comprender cómo podría desarrollarse la competencia en nuestros mercados”, dijo Mills.
En un análisis de mercado publicado el martes, que la agencia dijo que tenía la intención de «estimular la discusión», la FCA dijo que, en el corto plazo, la entrada de Big Tech podría generar eficiencias o precios más bajos, así como abrir el acceso a las personas desatendidas. por los proveedores existentes. La nueva competencia de las empresas estadounidenses también podría estimular a las empresas de servicios financieros tradicionales del Reino Unido a adoptar las tecnologías digitales con mayor rapidez.
Pero, a más largo plazo, los riesgos son importantes, sugirió la FCA.
“Según la evidencia en los mercados centrales de las empresas de Big Tech y sus ecosistemas en expansión, existen riesgos de competencia que surgen de que ganen rápidamente participación de mercado, los mercados se ‘inclinen’ a su favor y la posible explotación del poder de mercado”, escribió la FCA en su 61- analisis de pagina “Esto podría ser perjudicial para la competencia y los resultados del consumidor”.
La relación entre las empresas de tecnología y los bancos tradicionales suele ser incómoda, donde los aliados pueden convertirse rápidamente en rivales.
Las empresas de tecnología a menudo se asocian con empresas de servicios financieros tradicionales cuando lanzan un nuevo producto por primera vez, como lo ha hecho Amazon con un trío de compañías de seguros de hogar. Pero dada su escala, base de usuarios y datos, es posible que busquen lanzar sus propios servicios internos, dijo la FCA. El próximo servicio «Compre ahora pague después» de Apple ofrecerá préstamos a corto plazo a los consumidores a través de una subsidiaria de propiedad total, en lugar de Goldman Sachs, con quien se asocia en tarjetas de crédito y cuentas de depósito.
La FCA también sugirió que las empresas de tecnología deberían compartir sus preciados datos de clientes con los proveedores tradicionales.
“Nos preocuparía si los datos pueden ser utilizados exclusivamente por las grandes empresas tecnológicas, que también pueden imponer restricciones de acceso a los datos a los proveedores establecidos o a los posibles participantes”, escribió la FCA. “El acceso de las grandes empresas tecnológicas a datos sin precedentes y la capacidad de combinar datos en sus ecosistemas les brinda una ventaja competitiva única que los titulares y las fintech no poseen”.
No se proponen cambios regulatorios “en esta etapa”. Las respuestas a la FCA se pueden enviar hasta el 15 de enero de 2023 y la agencia espera emitir una declaración de comentarios en la segunda mitad del próximo año.
Apple, Amazon, Google y Meta se negaron a comentar sobre los comentarios y la encuesta de mercado de la FCA.