El gobierno de EE. UU. ha pedido a JPMorgan, PNC y varios otros grupos financieros que presenten ofertas por la totalidad o parte de First Republic, mientras los reguladores de EE. UU. intentan determinar cuánto les costaría a los contribuyentes hacerse cargo del asediado prestamista de California.
En las últimas 24 horas, ha quedado claro tanto para First Republic como para el gobierno que estabilizar el banco casi seguramente requerirá que la Corporación Federal de Seguros de Depósitos se haga cargo, dijeron cuatro personas informadas sobre la situación.
Las acciones de First Republic han perdido más del 97 por ciento de su valor este año, impulsadas por las preocupaciones sobre las pérdidas en papel en su libro de hipotecas y otros activos y las salidas masivas de depósitos después del colapso del 10 de marzo de Silicon Valley Bank.
El miércoles, la FDIC pidió a aproximadamente una docena de bancos que les dijeran cuánto estarían dispuestos a pagar por los depósitos y activos de First Republic, y qué nivel de pérdidas tendría que absorber la FDIC para cerrar el trato, según personas familiarizadas con el asunto. discusiones
El viernes, el regulador volvió a contactar a JPMorgan, PNC y varios otros prestamistas y les ofreció acceso a información más detallada sobre First Republic. Los prestamistas tienen hasta el domingo para presentar ofertas vinculantes.
JPMorgan, que lideró un esfuerzo anterior para estabilizar First Republic al convocar a un grupo de 11 bancos para depositar $ 30 mil millones en depósitos en el prestamista, ahora está preparando una oferta para un acuerdo posterior a la resolución, dijeron tres personas informadas sobre la situación. JPMorgan y PNC se negaron a comentar.
No está claro cuántos otros bancos ofertarán, o si la FDIC considerará aceptable alguna de las ofertas. Cuando SVB quebró, otros prestamistas inicialmente se negaron a ofertar y la FDIC estableció un banco puente para que sus clientes tuvieran acceso a su dinero.
La FDIC dijo: «No podemos comentar ni confirmar los informes de que estamos ofertando un banco abierto y operativo».
Si First Republic, con sede en San Francisco, es absorbida por la FDIC, sería la tercera quiebra bancaria más grande en la historia de EE. UU., después de Washington Mutual en 2008 y SVB.
El modelo comercial de First Republic de usar depósitos de bajo costo para financiar hipotecas baratas se ha visto afectado por el aumento de las tasas de interés. Reveló el lunes que los clientes retiraron más de $ 100 mil millones en depósitos a medida que aumentaba la preocupación por los bancos regionales a raíz del colapso de SVB.
Cuando un banco estadounidense quiebra, la FDIC solicita ofertas de otros prestamistas por sus depósitos y activos para determinar cuál protegerá mejor a los clientes y minimizará el costo para el fondo de seguro de depósitos del gobierno.
El objetivo es encontrar un comprador antes de que la FDIC se haga cargo. Pero eso no siempre sucede. En el caso de SVB, la FDIC utilizó la denominada “exención de riesgo sistémico” para garantizar todos los depósitos, incluidos aquellos demasiado grandes para ser cubiertos por un seguro de depósito. No está claro si haría lo mismo para los grandes depositantes de First Republic.
The Wall Street Journal informó por primera vez que se había pedido a JPM y PNC que hicieran una oferta.