El grupo de comercio de activos digitales Genesis y su empresa matriz Digital Currency Group deben a los clientes del intercambio de criptomonedas de los gemelos Winklevoss $ 900 millones a medida que el colapso de FTX repercute en todo el mercado.
El intercambio de criptomonedas de Nueva York, Gemini, dirigido por Tyler y Cameron Winklevoss, está tratando de recuperar los fondos después de que Génesis se equivocara por el fracaso del mes pasado del grupo de criptomonedas FTX de Sam Bankman-Fried, según personas familiarizadas con el asunto.
La oferta de Gemini para recuperar los fondos subraya cómo el mercado de préstamos criptográficos, donde los inversores prestan sus monedas a cambio de altas tasas de rendimiento, se encuentra en el centro de la crisis crediticia de la industria.
Genesis es el socio principal del programa de «ganancias» de Gemini, en el que los inversores minoristas prestan sus monedas a cambio de un flujo fijo de rendimientos. Gemini detuvo los retiros del esquema el mes pasado después de que Genesis dijera que la «turbulencia del mercado sin precedentes» significaba que no tenía suficiente liquidez para cumplir con todas sus solicitudes de rescate.
Gemini ahora ha formado un comité de acreedores para recuperar los fondos de Genesis y su matriz DCG, dijeron las personas. Géminis y Génesis se negaron a comentar.
Genesis ha estado luchando para recaudar fondos y ha contratado a la boutique de banca de inversión Moelis & Co para que lo ayude a explorar todas las opciones posibles, según personas familiarizadas con la situación.
El comité de acreedores está en negociaciones tanto con Genesis como con DCG, el grupo matriz de Genesis que está dirigido por el multimillonario Barry Silbert, dijeron las personas. DCG se fundó en 2015 y es uno de los mayores inversores en la industria de las criptomonedas. Fue valorado en $ 10 mil millones el año pasado por inversores, incluido el fondo de riqueza soberana de Singapur GIC, el brazo de riesgo de Google CapitalG y SoftBank, y sus subsidiarias incluyen Genesis y el administrador de inversiones Grayscale.
La propia DCG le debe dinero a su subsidiaria Genesis; estos préstamos entre empresas han complicado el panorama para los acreedores.
DCG tiene una deuda pendiente de $ 2 mil millones, de los cuales $ 1.7 mil millones se deben a su propia subsidiaria Genesis a través de dos préstamos. Durante el verano, Génesis perdió 1.100 millones de dólares en un préstamo al fondo de cobertura colapsado Three Arrows Capital. DCG asumió los pasivos de Genesis en el proceso, y posteriormente adeuda $1.100 millones a Genesis. Silbert dijo a los inversionistas la semana pasada que DCG había pedido prestado por separado $ 575 millones de Genesis «en condiciones de igualdad» para financiar inversiones no reveladas y recompras de acciones de accionistas que no son empleados.
“Debido a la forma en que son los pasivos, están negociando juntos”, dijo una persona familiarizada con el asunto sobre el enfoque de Génesis y DCG hacia los acreedores.
DCG se negó a comentar. El Financial Times reveló la semana pasada que parte de los préstamos de DCG se utilizaron para financiar sus inversiones en otra de sus subsidiarias, Grayscale.