En octubre, EE. UU. introdujo amplios controles de exportación de chips en un esfuerzo por frenar el progreso de China en inteligencia artificial y supercomputadoras y dificultar que el país fabrique semiconductores avanzados.
Podría decirse que los controles son las medidas más duras que el presidente Joe Biden ha tomado contra China y su primer intento serio de frenar su modernización militar al apuntar a las tecnologías detrás de todo, desde el modelado de armas nucleares hasta el desarrollo de armas hipersónicas.
“Cuando Huawei fue atacado, fueron las tensiones comerciales en tiempos de paz. Ahora estamos en un estado cercano a la guerra”, dijo Hideki Wakabayashi, profesor de la Universidad de Ciencias de Tokio, refiriéndose al grupo chino de equipos de telecomunicaciones.
¿Cómo afectarán a la industria de semiconductores de China?
El principal fabricante de chips de China, Semiconductor Manufacturing International Corporation, que fabrica chips lógicos que alimentan computadoras, se verá afectado por las restricciones, ya que prohíben que las empresas estadounidenses suministren tecnología para chips que sean más avanzados que 14 nanómetros o, en algunos casos, 16 nm. Las reglas dificultarán que SMIC continúe la producción al nivel de 14 nm porque afectarán áreas como el mantenimiento y el reemplazo de equipos.
Los fabricantes de chips de memoria como Yangtze Memory Technologies Corp y ChangXin Memory Technologies también se verán afectados. Sus productos más avanzados ya alcanzan los umbrales que Estados Unidos ha establecido para los chips de memoria. En el caso de YMTC, por ejemplo, EE. UU. impuso restricciones a la exportación de tecnología para fabricar chips de memoria Nand con 128 capas o más, el nivel de los chips más avanzados de la empresa china.
Sin acceso a la tecnología estadounidense, China tendrá dificultades para mantener su rápida expansión en inteligencia artificial y supercomputación, dos áreas importantes para el ejército chino, así como en la computación en la nube.
Douglas Fuller, un experto en la industria china de semiconductores, dijo que el punto central de la política de EE. UU. era «dejar de lado» la inteligencia artificial china y la computación de alto rendimiento que tienen aplicaciones militares.
Pero Tudor Brown, exdirector independiente de SMIC, dijo que los controles también podrían ser contraproducentes a largo plazo porque podrían «impulsar» la industria de chips de cosecha propia de China. “Estados Unidos está siendo ingenuo si cree que esto los va a retrasar por un período de tiempo prolongado. Creo que los retrasará de dos a cinco años, no de 10”.
¿Qué empresas estadounidenses se verán afectadas?
Los analistas dijeron que el impacto depende de la agresividad con la que Estados Unidos aplique los controles. Muchas empresas estadounidenses que producen chips o herramientas para fabricar chips mencionan a China como su mercado más grande. China representa el 33 por ciento de las ventas de Applied Materials, el 27 por ciento de Intel y el 31 por ciento de Lam Research.
Applied Materials dijo que las restricciones reducirían alrededor de 400 millones de dólares, o un 6 por ciento, de las ventas del próximo trimestre. Nvidia, que no podrá exportar sus GPU (unidades de procesamiento gráfico) avanzadas utilizadas en sistemas de aprendizaje automático a China, también calculó el impacto trimestral en los ingresos en $ 400 millones, o el 7 por ciento de sus ventas.
Lam Research, un gran proveedor de YMTC de China, dijo que los controles de exportación reducirían hasta 2500 millones de dólares, o hasta un 15 por ciento, de las ventas de 2023.
Pero algunas empresas estadounidenses podrían beneficiarse, como el fabricante de chips de memoria Micron, que se enfrenta a la creciente competencia de YMTC.
¿China tomará represalias?
Los expertos dicen que Beijing tiene una capacidad limitada para tomar represalias. Como dijo una fuente de la industria china de chips, Beijing “no tiene muchas palancas para responder” de la misma manera.
El año pasado, China aprobó una ley que permite contramedidas contra las sanciones. Pero aún no se ha utilizado en respuesta a los controles de semiconductores más estrictos de Washington o para tomar represalias contra otros movimientos de los EE. UU.
Algunos expertos especularon que China podría aislar a los gigantes tecnológicos, incluidos Microsoft y Apple, de su enorme mercado de consumo. Pero un ejecutivo de una empresa china de chips dijo que esto era poco probable. “China está ansiosa por alcanzar una tregua en la guerra tecnológica, en lugar de una confrontación”, dijo un experto.
¿Habrá efectos indirectos en otras industrias?
El 7 de octubre, EE. UU. también agregó 31 empresas chinas, incluida YMTC, a la «lista no verificada» de entidades para las que Washington no ha podido realizar verificaciones de usuarios finales para verificar que la tecnología estadounidense se esté utilizando para fines legítimos.
Si esas inquietudes no se resuelven dentro de los 60 días posteriores a la adición de una empresa a la lista, es casi seguro que se incluirán en la «lista de entidades», lo que prohibiría efectivamente que las empresas estadounidenses les proporcionen tecnología. En el caso de YMTC, esto afectaría a los chips de memoria menos avanzados de la empresa, ya que las restricciones serían más amplias.
Los funcionarios europeos creen que EE. UU. probablemente ampliará su gama de medidas contundentes, lo que generaría efectos colaterales para las empresas de la UE.
Algunos analistas advierten que la mayoría de los fabricantes chinos podrían quedarse sin inventario, lo que provocaría una escasez de chips que afectaría a otras industrias, como la aeroespacial, la electrónica de consumo, los dispositivos médicos y la computación en la nube.
“La escasez de chips podría causar riesgos a la baja, incluida una desaceleración general de las entregas de vehículos o un mayor deterioro de la rentabilidad de los fabricantes de automóviles chinos”, dijo Gui Lingfeng, director de la consultora Kearney.
¿Cuáles han sido las consecuencias globales?
Taiwán Taiwan Semiconductor Manufacturing Company, el fabricante de chips por contrato más grande del mundo, dijo que el impacto inmediato fue «limitado y manejable». Pero el director ejecutivo CC Wei advirtió que era “demasiado pronto” para evaluar el impacto a largo plazo.
Corea del Sur Los fabricantes de chips de Corea del Sur ganaron una exención de un año a los controles. Pero tendrán que solicitar licencias de exportación estadounidenses después del período de gracia. Los expertos dijeron que tendrían dificultades para obtener la aprobación de EE. UU. para exportar equipos de última generación a sus fábricas en China debido a la oposición estadounidense anterior a los planes de SK Hynix de instalar equipos de litografía ultravioleta extrema en su fábrica de Wuxi en el este de China.
Japón Desde que EE. UU. impuso duras restricciones a la exportación contra Huawei en 2019, empresas japonesas como Sony han reducido sus vínculos con los fabricantes de chips chinos. Pero existe una fuerte división en la comunidad empresarial japonesa sobre cuán generalizadas serían las consecuencias. “Necesitamos verificar cuidadosamente dónde se incluye la tecnología estadounidense en nuestro equipo de fabricación”, dijo un ejecutivo japonés.
Europa ASML, el líder mundial en equipos de fabricación de chips con sede en los Países Bajos, dijo que los controles tendrían un impacto «limitado» en sus planes de envío el próximo año, ya que su negocio sirve predominantemente a tecnologías de producción de chips más maduras en China en lugar de la producción de chips avanzada a la que apunta la exportación de Washington. reglas de control Sin embargo, para subrayar la naturaleza de gran alcance de las restricciones de EE. UU., ASML fue una de las muchas empresas que les dijeron a los ciudadanos estadounidenses en el personal que dejaran de atender a los clientes chinos mientras evaluaba el impacto de los controles de exportación.