Citigroup dijo que escindirá su banco minorista mexicano a través de una oferta pública inicial, abandonando un plan tramado a principios del año pasado para vender la unidad.
La entidad crediticia estadounidense planea separar por completo su división Banamex, que tiene 38.000 empleados y es una de las franquicias de banca de consumo más grandes de México, a mediados del próximo año. El banco dijo que es probable que haya una oferta pública inicial de la unidad para fines de 2025.
Los ejecutivos de Citi dijeron anteriormente que habían estado siguiendo un proceso dual para salir de Banamex y recientemente decidieron que una OPI sería la mejor ruta para los inversionistas que una venta.
La directora ejecutiva, Jane Fraser, quien lidera un esfuerzo más amplio para reducir el tamaño de Citi, dijo en un comunicado: “Después de una cuidadosa consideración, llegamos a la conclusión de que el camino óptimo para maximizar el valor de Banamex para nuestros accionistas y avanzar en nuestra meta de simplificar nuestra empresa es para pasar de nuestro enfoque de doble vía para centrarnos únicamente en una oferta pública inicial del negocio”.
El plan de salida a bolsa marca el final de un esfuerzo de más de un año para vender la unidad. Recientemente, en febrero, el Financial Times informó que Citi estaba en conversaciones exclusivas para vender Banamex a Grupo México, propiedad del multimillonario Germán Larrea. Se esperaba que el acuerdo valuara la unidad en hasta 8.000 millones de dólares. No está claro por qué o cuándo terminaron esas negociaciones, o por qué el banco no buscó ofertas de otros postores interesados.
Citi, el miércoles, no dijo qué pensaba que Banamex podría obtener en una OPI.
Citi compró Banamex, una de las marcas bancarias más antiguas y prestigiosas de México, por $12,500 millones en 2001 con mucha fanfarria. Sin embargo, desde entonces ha pasado del segundo banco más grande del país al cuarto, después de luchar para competir en un mercado dominado por otros prestamistas extranjeros. Los analistas y los banqueros han dicho que una letanía de razones es la culpable, incluida la mala gestión y los costos inflados hasta las limitaciones de los requisitos reglamentarios de EE. UU.
Citi dijo el miércoles que había invertido 2.500 millones de dólares en la actualización de las «capacidades de banca digital y móvil» de la empresa.
El banco estadounidense también anunció el miércoles que planea reanudar las recompras de acciones a finales de este trimestre.