¿Es Starbucks una fintech disfrazada? Gracias a los adictos a la cafeína, el programa de recompensas enormemente popular de la cadena de cafeterías con sede en EE. UU. tenía $ 1.8 mil millones en efectivo para clientes al 2 de abril.
Si Starbucks fuera un banco, sería más grande que el 90 por ciento de las instituciones cubiertas por la Corporación Federal de Seguros de Depósitos de EE. UU. por tamaño de depósito. Y a diferencia de un banco, que tiene que mantener dinero en reserva por si sus clientes deciden retirar su efectivo en masa, la cadena solo necesita tener a mano una reserva de café y bocadillos.
La aplicación de Starbucks cuenta con casi 31 millones de usuarios activos. Los clientes pueden precargar dinero en sus cuentas a través de tarjetas de regalo de Starbucks. Alternativamente, pueden vincular Apple Pay o tarjetas de pago a la aplicación. Cada compra realizada a través de la aplicación gana puntos de fidelidad de los usuarios que se pueden canjear por beneficios como recargas, bebidas o sándwiches gratuitos.
Una parte ingeniosa de este plan es que los clientes que pagan con dinero depositado en la aplicación de Starbucks reciben puntos de fidelidad adicionales. Todo suma. El “pasivo de la tarjeta de valor almacenado y la parte actual de los ingresos diferidos”, dinero que los bebedores de café han cargado en la aplicación y que aún no se ha gastado, ascendió a $ 1.8 mil millones en el último trimestre.
Este efectivo inactivo se ha comparado con el capital libre de intereses de Starbucks. Además, los clientes nunca canjean parte del dinero de las tarjetas de regalo. Starbucks puede quedárselo todo. La compañía registró unos 196 millones de dólares de los llamados ingresos por rotura en su año fiscal más reciente. Si bien eso representa menos del 1 por ciento de los ingresos netos anuales de Starbucks, es dinero gratis.
Hay otro beneficio de alentar a los usuarios a pagar sus compras con los fondos almacenados en sus cuentas de Starbucks: menos tarifas de procesamiento de pagos.
En un momento en que los prestamistas pequeños y medianos luchan por aferrarse a los depósitos de los clientes caprichosos, el éxito de Starbucks en la acumulación de fondos de los usuarios debería ser la envidia del sector de servicios financieros.
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