El nuevo presidente ejecutivo de Carlyle Group, Harvey Schwartz, ganará más de 180 millones de dólares en los próximos cinco años, un paquete que lo convertiría en uno de los ejecutivos mejor pagados de Wall Street.
Schwartz, un exejecutivo de Goldman Sachs, recibirá hasta 108 millones de dólares en acciones basadas en el rendimiento que se pagarán en cuotas anuales si las acciones de Carlyle aumentan en una cantidad específica durante el período de cinco años, según un informe de valores publicado el lunes por la noche. .
Además, Schwartz, cuyo nombramiento se anunció el lunes, recibirá 72 millones de dólares en adjudicaciones de acciones restringidas que se otorgarán entre 2024 y 2027, dependiendo de su empleo continuo en el grupo de inversión con sede en Nueva York y Washington.
Para ganar el premio completo, Schwartz tendrá que cumplir con los objetivos de rendimiento del precio de las acciones que se vuelven más difíciles durante el período de cinco años, con una apreciación de las acciones de más del doble para 2028, según los documentos. Carlyle también necesitaría generar rendimientos totales para los accionistas superiores al 60 por ciento de las empresas en el índice S&P 500 cada año.
Schwartz también ganará un salario base anual de $1 millón y será elegible para bonos de hasta $6 millones anuales. Si ganara la cantidad total, su salario promediaría al menos $ 40 millones al año, significativamente más que muchos otros ejecutivos de Wall Street, incluido David Solomon, el actual director ejecutivo de Goldman Sachs.
Solomon ganó 25 millones de dólares en 2022, una reducción de casi el 30 % en comparación con el año anterior.
Sin embargo, el paquete vale menos que el trato de 300 millones de dólares que el ex director ejecutivo de Carlyle, Kewsong Lee, había estado buscando en las negociaciones del contrato que fracasaron el año pasado, lo que resultó en su salida abrupta.
En agosto, el Financial Times informó que Lee estaba solicitando una adjudicación de acciones de cinco años que también estaba fuertemente ligada al precio de las acciones de Carlyle, y que se pagaría el monto total si se duplicaba.
Los cofundadores multimillonarios de Carlyle, Bill Conway, David Rubenstein y Daniel D’Aniello, que forman parte de su directorio, no entablaron conversaciones sobre la propuesta y no respondieron a la presentación, informó FT.
Si las acciones de Carlyle se estancan o caen durante los próximos cinco años, a Schwartz se le pagará sustancialmente menos.
El acuerdo refleja las adjudicaciones de acciones otorgadas a los altos ejecutivos de los grupos de capital privado rivales KKR y Apollo Global, aunque es de menor tamaño, lo que refleja el hecho de que Carlyle administra menos dinero y tiene una capitalización de mercado más baja.
Los codirectores ejecutivos de KKR, Joseph Bae y Scott Nuttall, recibieron acuerdos en diciembre que, en el mejor de los casos, pagarán más de mil millones de dólares en acciones en un período de cinco años, según documentos.
Otras firmas, incluidas Apollo Global y TPG, han otorgado premios en acciones multianuales a altos ejecutivos que podrían valer cientos de millones de dólares.
Carlyle también acordó pagarle a Schwartz hasta $ 19,5 millones en subvenciones de acciones que tendrá que perder de su antiguo empleador Goldman Sachs.
El paquete general puede cancelarse si se despide a Schwartz. También se otorgará dentro de dos años si Carlyle se vende a un competidor, según la presentación.