Xflow, Hindistan merkezli bir fintech girişimi, Stripe ve PayPal Ventures’tan aldığı 16.6 milyon dolarlık fon ile dikkat çekiyor. Bu yatırım, şirketin bankalar ve manuel süreçler tarafından hâlâ domine edilen sınır ötesi B2B ödemeleri pazarında kendine yer edinme çabasıyla geliyor.
Paketler Serisi A, General Catalyst tarafından yönetildi ve Square Peg, Stripe, Lightspeed ve Moore Capital gibi mevcut yatırımcıların katılımıyla gerçekleşti. PayPal Ventures ise yeni bir yatırımcı olarak sürece dahil oldu. Bu sermaye artırımı sonucunda Bengaluru merkezli girişimin değeri 85 milyon dolar olarak belirlendi ve toplam finansmanı 32 milyon doları aştı.
Yerel ödemelerde hızlı dijitalleşmeye rağmen, Hindistan’daki ihracatçılar için sınır ötesi B2B transferleri hâlâ bankalara büyük ölçüde bağımlı. İşlemler genellikle masraflar, uzlaşma süreleri ve nihai miktar hakkında sınırlı görünürlük sunuyor. Bu sorun, özellikle büyük ihracatçılar için, çalışanlarını ve yerel operasyonları finanse etmek amacıyla milyonlarca doları Hindistan’a transfer ederken önemli bir engel oluşturuyor. Bu durum, Xflow gibi şeffaflık ve hız vaadi sunan fintech altyapı oyuncuları için bir fırsat oluşturuyor.
2021 yılında kurulan Xflow, ihracatçılardan SaaS firmalarına, platformlardan serbest çalışanlara kadar geniş bir yelpazede sınır ötesi ödeme altyapısı sunuyor. Bu sayede kullanıcılar uluslararası ödemeleri toplayabiliyor, döviz işlemlerini yönetebiliyor ve Hindistan’da fonları tahsil edebiliyorlar.
Hindistan’ın yaygın olarak kullanılan anlık yerel ödeme ağı UPI ile karşılaştırarak, eş kurucu Anand Balaji, sınır ötesi B2B ödemelerin zekâ seviyesinin düşük kaldığını ifade ediyor. Balaji, Stripe’ın Hindistan’daki işine katkıda bulunmuş biri olarak, eski çalışma arkadaşları Ashwin Bhatnagar ve Abhijit Chandrasekaran ile birlikte Xflow’u kurdu.
Geçtiğimiz yıl, Xflow’un Hindistan’daki işletmelere 100’den fazla ülkeden 25’ten fazla para biriminde ödeme toplama imkânı sağladığı belirtildi. Şirket, geçen yıl yaklaşık 1 milyar dolara ulaşan sınır ötesi ödeme hacmi ile, 2024 yılına göre on katlık bir büyüme kaydetti.
Firma, müşteri tabanını yaklaşık 15,000 işletmeye çıkardı. Bu işletmeler arasında SaaS firmaları, çok uluslu şirketlerin Hint’deki offshore birimleri, IT hizmetleri ihracatçıları, serbest çalışanlar ve fintech platformları yer alıyor.
İşlem boyutları firmalara göre çeşitlilik gösteriyor. Küresel yetenek merkezlerinin işlem başına ortalama 1 milyon ile 2 milyon dolar arasında, mal ihracatçılarının 30,000 ile 40,000 dolar arasında, serbest çalışanların ise yaklaşık 3,000 dolar civarında olduğu bildiriliyor.
Xflow, doğrudan bir ödeme uygulaması olmanın ötesinde bir ödeme altyapısı sağlayıcısı olarak kendini konumlandırıyor. API’leri aracılığıyla platformlar ve ihracatçılar, kendi ürünlerine sınır ötesi para transferi entegre edebiliyorlar.
Balaji, “Biz bir sonraki Wise’yi oluşturmak istemedik; binlerce Wise’yi güçlendirmek istiyoruz,” diyor.
Şirket ayrıca, mali takımlara döviz dönüşüm zamanlamasını optimize etme konusunda yardımcı olan AI destekli bir döviz aracı da sunuyor. Bu özellik, bazı müşterilere veri odaklı döviz kararları ile ek kazanç sağlamış durumda. Şirket, işletmelere mevcut banka tekliflerini kabul etmek yerine hedef dönüşüm oranları belirleme imkânı sunuyor. Balaji, bu özelliği işlemde limit emirlerine benzetiyor.
Xflow, büyük sınır ötesi B2B transferler pazarında hâlâ baskın olan bankaların yanı sıra, daha alt segmentte Wise, Payoneer ve Skydo gibi fintech rakipleriyle de rekabet ediyor. Ancak Balaji, girişimin yüksek değerli işlem ve API odaklı altyapı stratejisinin onu birçok rakibinden ayırdığını belirtiyor.
Şirket, yeni fonları, ana ödeme altyapısının üzerine ek ürünler geliştirmek ve yeni pazarlarda düzenleyici lisanslar elde etmek için kullanmayı planlıyor. Xflow, önümüzdeki aylarda ithalat yeteneklerini devreye almayı ve Singapur da dahil olmak üzere yeni pazarlarda lisans almaya çalışmayı hedefliyor. Kanada’da bir ödeme lisansı bulunmasına rağmen, Hindistan girişimin ana pazarı olmaya devam ediyor.
Xflow, hem ihracat hem de ithalatı kapsayan bir Ödeme Agregatörü-Sınır Ötesi (PA-CB) lisansı için Hindistan Merkez Bankası’ndan son onayını da aldı. Şirket, sınır ötesi yeteneklerini kendi tekliflerindeki platform ortaklıklarıyla Easebuzz ve Drip Capital ile birleştirdi.
Stripe ve PayPal Ventures’tan gelen destek, girişimin bankacılık ve düzenleyici ortaklarla güvenilirliğini artırdı. Xflow, şu anda sınırlı çalışan sayısıyla sınır ötesi altyapı işini büyütme çabalarını sürdürüyor.
Sizce Xflow’un sunduğu hizmetler sektörde beklenen değişimi sağlayabilir mi?
