Toplu taşıma ve paylaşımlı mobilite sağlayıcısı swvl bugün halka açıldı Mısır ve Orta Doğu teknoloji ekosistemleri için bir dönüm noktası. Aynı zamanda, özel amaçlı satın alma şirketleri veya son zamanlarda SPAC’lerle yapılan kombinasyonlara karşı düşmanca davranan bir pazara rağmen, şirketin halka açılması için bir test.
Mısır doğumlu ve Dubai merkezli şirket, ABD’li kadınlar tarafından yönetilen boş çek şirketi Queen’s Gambit Growth Capital ile birleşme yoluyla Nasdaq’ta hisselerini 10 dolardan listeledi. Swvl’nin toplam hisselerinin %20-30’unu teklif edeceği planlanan birleşme geçtiğimiz Temmuz ayında duyuruldu.
Kapanışın ardından, artık “Swvl Holding Corp” olan birleşik şirket, 1 Nisan’da SWVL ve SWVLW’ye geçmeden önce bugün GMBT ve GMBTW altında işlem görecek.
Swvl, Afrika’dan piyasaya sürülen ilk şirket ve SPAC birleşmesi yoluyla Nasdaq’ta listelenen ikinci Orta Doğu şirketidir.. Abu Dabi merkezli bir müzik akışı platformu olan Anghami, Şubat ayında yaptı 220 milyon $ değerleme ile Vistas Media Acquisition’da listelendiğinde.
Swvl, bu işlem için kamu özsermayelerinde (PIPE) 121.5 milyon $ özel yatırım topladı. Avrupa İmar ve Kalkınma Bankası (EBRD), Teklas Ventures, Chimera, Agility ve Luxor Capital Group, diğer yatırımcılarından bazılarıdır. Şirket şu anda 1,5 milyar dolar değerinde.
Şubat ayında yatırımcılarından Atalaya Capital işlemden çekildi. Ve bir dosyalamada, Queen’s Gambit forvetin sona erdiğini duyurdu. satın alma SPAC hisselerinde 100 milyon dolar değerinde anlaşmalar ve özel yerleşim yoluyla fazladan 2 milyon dolar.
“İlerisi satın alma anlaşma yapıldı bir grupla ve bu sadece erişim ek olarak Queen’s Gambit Capital kurucusu ve CEO’su Victoria Grace, feshin anlaşmayı etkileyip etkilemediği sorulduğunda TechCrunch’a verdiği demeçte.
Fesih, şirketin değerlemesini veya Queen’s Gambit’in SWVL ile birleşmesi olan temel anlaşmamızla ilgili herhangi bir şeyi etkilemez, bu nedenle değerleme [stays] aynı,” dedi.
Yatırımcıların SPAC’lardan faizlerini ve dolarlarını çekmesi Swvl’ye özgü değildir. Bu olağan bir durumdur – örneğin, BuzzFeed geçen Aralık ayında halka açıldığında, SPAC tarafından toplanan 287,5 milyon doların %94’ü Çekildi — özellikle, düşük performans gösteren bir pazar ve daha sıkı düzenlemeler karşısında SPAC yutturmaca yerini aldığı için.
Görünen aksiliğe rağmen, Swvl için iyi haberler var. CFO Youssef Salem’e göre, şirketin bir gelirlerden ek 600 milyon dolar ve Belirli koşulların yerine getirilmesi halinde önümüzdeki birkaç hafta içinde B. Riley Principal ile öz sermaye tesisine erişmeyi taahhüt etti.
Swvl tarafından kurulmuştur. Mustafa KandilMahmoud Nouh ve Ahmed Sabbah 2017’de. Üçlü, şirketi Mısır’da bir otobüs çağırma hizmeti ve parçalı toplu taşıma ile gelişmekte olan pazarlarda diğer araç paylaşım hizmetleri olarak başlattı.
Otobüs çağırma hizmetleri, kullanıcıların sabit bir rotada çalışan otobüslerde koltuk rezervasyonu yaparak eyalet içi yolculuklar yapmalarını sağlar. Swvl teklifleri, otobüs çağırma hizmetlerinin ötesine geçti. Şimdi şirket, Afrika ve Orta Doğu’da faaliyet gösterdiği 10 şehirde şehirler arası yolculuklar, araba paylaşımı ve kurumsal hizmetler sunuyor.
Swvl ve Queen’s Gambit arasındaki ortaklık, her iki tarafın karşılıklı çıkarlarından geldi..
Firma ararken elde etmekSwvl boş çek şirketinin kriterlerine uyuyor: güçlü iş temelleri, mobilite ve lojistik (temel dikeylerinden biri) ve kadınlar ve uygun fiyatlı ulaşım konusunda bir ESG ahlakı.
Diğer taraftan, Swvl — Latin Amerika, Asya ve Afrika’da 16’dan fazla ülkeye yayılan 170 milyon doların üzerinde risk sermayesi toplamanın arkasından; Facebook, Uber ve Optimus’tan yöneticileri işe almak; ve Shotl, Viapool ve door2door’u satın alarak – mobilite alanında küresel hakimiyet arayışındaydı.
Queen’s Gambit’li bir SPAC, finansal açıdan bunun için en uygun seçenekti ve her iki taraf da ulaşımdaki sürdürülebilirlik açısı konusunda güçlü hissediyor – Swvl, başlangıcından bu yana yaklaşık 289 milyon pound karbon emisyonunu önlediğini iddia ediyor.
Şirket, önümüzdeki altı ay içinde Kolombiya, Meksika, Güney Afrika ve ABD dahil olmak üzere birçok ülkede genişlemeyi planlıyor.
Bu arada tüm gözler şirketin performansı üzerinde olacak. resmi olarak yarın serinleyen bir SPAC piyasasında ve genel olarak istikrarsız bir kamu piyasasında işlem görmeye başlayacak.
“Piyasada bir yumuşaklık var, ancak şirket çalıştığı ve sonuç verdiği sürece, belki Bugün, insanlar buna dikkat etmiyor, ancak önümüzdeki aylarda verecekler,” dedi Grace, endişe verici SPAC ve kamu piyasaları hakkında.
“bence piyasa değişecek sadece her zaman olduğu gibi ve insanlar şirketin performanslarına nasıl baktığımıza dair temel bilgilere geri dönüyorlar. Swvl için bize sunulan her numarayı geçiyorlar. Ve beni bu konuda çok heyecanlandıran da bu. Ve bu, ortak olmak isteyeceğiniz türden bir hedeftir.”